Кредитные деньги и их разновидности. Причины появления денег: бумажных, кредитных и цифровых

Кредитные деньги (англ. credit money) - форма денег, возникающая в условиях развития товарного производства, когда купля и продажа осуществляется с рассрочкой платежа (в кредит). Появление кредитных денег связано с функцией денег как средства платежа, они замещают золото и бумажные деньги и являются основой современного платежно-расчетного механизма. На кредитных деньгах базируются внутреннее денежное обращение и международный денежный оборот. Кредитные деньги - это знаки стоимости, которые возникают и функционируют в обращении на основе кредита. Они, как и полноценные деньги, возникли в процессе стихийного развития рыночных отношений, когда взаимное доверие субъектов рынка достигло такого уровня, который один из субъектов отважился передать второму товар или другую стоимость под обязательство заплатить в будущем. Само торговое обращение породило торговые деньги в форме долговой расписки, которые стали оборачиваться как средство обращения. Их появление так же связано с функцией денег как средства платежа, где деньги выступают обязательством, которое должно быть погашено через заранее установленный срок действительными деньгами.

Изначально экономическое значение кредитных денег выражалось: в создании эластичности денежного оборота, способности при необходимости расширяться и сужаться; в экономии наличных (золотых) денег; в развитии безналичных расчетов. Кредитные деньги также изготавливаются из бумаги, но их выпуск в обращение производят обычно банки при выполнение кредитных операций, осуществляемых в связи с различными хозяйственными процессами (образование запасов товарно-материальных ценностей на срок их использования и др.). Одной из важнейшей особенностью кредитных денег является то, что их выпуск в обращение увязывается с действительными потребностями оборота. Это предполагает осуществление кредитной операции с реальными процессами производства и реализации продукции. Ссуда выдается, как правило, под обеспечение, которым служат определенные виды запасов, а погашение ссуд происходит при снижении остатков ценностей. Таким образом, достигается увязка объема платежных средств, предоставляемых заемщикам с действительной потребностью оборота в деньгах. Данная особенность представляет собой наиболее важное преимущество кредитных денег. При нарушении связи с потребностями оборота кредитные деньги утрачивают свои преимущества и превращаются в бумажные денежные знаки, то есть они поступают в оборот без необходимой увязки с потребностями в денежных знаках. Увязка оборота кредитных денег (их выпуск в обращение и изъятие из оборота) происходит не при осуществление каждой кредитной операции, а по их совокупности, в целом по народному хозяйству. Так можно определить, что наиболее существенным отличием между бумажными и кредитными деньгами является особенность их выпуска в оборот. В современных условиях большая часть кредитных денег представляет собой средства на различных счетах. Центральные банки дают достаточную гарантию кредитным деньгам, чего не могут обеспечить в современных масштабах денежного оборота коммерческие и частные банки. Поэтому в настоящее время обращение денег осуществляется в основном в виде безналичных расчетов. При этом кредитные деньги лишены собственной стоимости. Однако в отличие от бумажных денег (казначейских билетов) они уже с момента своего возникновения (в классическом понимании) выступают как знак не только золота, но и кредита. Поэтому они отражают также движение ссудного капитала между кредиторами и заемщиками.

Основным эмитентом кредитных денег является банковская система, которая формирует денежную массу не только путем выпуска различных долговых обязательств, но и посредством создания мнимых вкладов (выдавая ссуду, банк записывает долг клиента на его ссудном счете себе в актив, и одновременно сумма выданной ссуды перечисляется банком на расчетный счет клиента и становится его вкладом, хотя реально вклада не было). Несмотря на мнимый характер вклада, он может принять форму (принимает ее) реальных денег. В данном случае увеличивается не только ресурсная база банка, не имеющая под собой обеспечения, но и увеличивается объем денежной массы.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

хорошую работу на сайт">

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

ВСЕРОССИЙСКИЙ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ

Филиал ВЗФЭИ в г. Краснодаре

Контрольная работа

по дисциплине «Деньги, кредит, банки"

Тема: Развитие кредитных денег

Краснодар 2011

Введение

Заключение

Введение

Вся история развития экономики есть одновременно история развития товарного производства и товарного потребления. Где связи производители между собой осуществляются через обмен одного товара на другой. Посредником в таком обмене и выступаю деньги.

В современной экономике деньги являются регулятором хозяйственной деятельности, увеличивая или уменьшая их количество в обращении, государство тем самым решает поставленные задачи. Без денег немыслима жизнь современного человека, все устремления людей в экономической сфере направлены на получение как можно большего их количества, при этом мы получаем от их использования удовлетворение. Обменивая на другие блага, отдавая их.

Рассуждая о роли и значении денег в жизни отдельно взятого человека, конкретного социального слоя или целой страны, можно долго вспоминать, откуда они появились, кому это было нужно, и какой заряд несет в себе энергия денег.

Деньги появились очень давно, когда это было необходимо для упрощения натурального обмена между первобытными племенами.

Проживая в разных местностях, и обладая различными средствами для обмена, ни одно племя не могло прийти к общему мнению. Первоначальная роль денег была именно такой, облегчение натурального обмена.

С развитием человечества появлялись зажиточные люди, которые концентрировали в своих руках немалые суммы денег, которые обладали определенной властью и авторитетом.

Наверное, именно в тот момент существенно изменилась и роль денег - они стали атрибутом власти. Деньги помогали стать правителями или занимать посты, из-за них совершались кражи и убийства, они несли в себе отрицательный заряд.

1. Определение кредитных денег. Их сходство и отличие от бумажных

Возникновение и последующее развитие кредитных денег стало необходимой составной частью возникновения и развития капитализма. Капитализм вырос из простого товарного производства и торговли, в рамках которых уже сформировалась и действовала металлическая денежная система, где золото давно и успешно выполняло функции денег.

Капитализм, вырастающий из простого товарного производства, поднимает и это производство, и свойственную ему денежную систему на более высокую ступень общественного развития. На смену обращению товара в эпоху капитализма приходит кругооборот капитала, который создает целый ряд важных экономических последствий.

Во-первых, обращение капитала создает гораздо более прочные экономические связи между членами общества, чем те, которые создавала торговля - всякая экономическая деятельность в обществе, будь то производство или торговля, становятся составными элементами движения капитала.

Во-вторых, поскольку кругооборот капитала представляет собой взаимодействие его составных элементов во времени, то движение денег в составе этого кругооборота осуществляется в основном в порядке кредитных сделок. Господствующей формой движения денег становится кредит.

В-третьих, в ходе движения капитала его ценность увеличивается. Поэтому деньги, выражающие эту ценность и включенные в ее движение, должны также обладать способностью расти.

В-четвертых, превратив в товар все факторы производства и сделав их составными элементами капитала, капитализм превращает в товар и деньги, выражающие ценность этих составных элементов и всего капитала в целом.

Прочность экономических связей при капитализме создает возможность для функционирования символических денег, не имеющих собственной ценности. Непрерывное движение капитала требует от его денежной формы высокой мобильности, способности быстро перемещаться, не теряя при этом своей ценности и продолжая ее наращивать соответственно росту ценности реального капитала. Преобладание кредитных сделок и превращение денег в товар также предъявляют к деньгам определенные требования. Всем этим требованиям соответствуют кредитные деньги, которые получают прогрессирующее развитие при капитализме.

Кредитные деньги представляют собой форму денег, порожденную развитием кредитных отношений, основа современного расчетно-платежного механизма. Кредитные деньги также представляют собой неразменные на золото банкноты центральных банков и банковские депозиты (депозитные деньги), являющиеся базой чекового обращения.

Большинство форм кредитных денег заключают в себе процент, и поэтому их ценность обладает способностью расти во времени. И, наконец, кредитные деньги осуществляют свое движение в экономике как товар: свойственная им покупательная способность или встроенный в них доход в виде процента продаются и покупаются на кредитном рынке. В форме кредитных денег деньги превращаются в денежный капитал, который становится составным элементом кругооборота капитала и постоянно находится в движении.

Натуральные деньги в виде благородных металлов, унаследованные капитализмом от предыдущего хозяйственного уклада, оказались плохо приспособленными к выполнению задач денежного капитала.

Поскольку кредитные деньги имеют символическую форму, для их нормального функционирования требуется общественная гарантия. Натуральные деньги в такой гарантии не нуждались - они обладали собственной ценностью в качестве продукта. Для нормального функционирования кредитных денег необходимо правовое закрепление правил их существования и операций с ними. Помимо правового обеспечения для устойчивости кредитных денег большое значение имело действие в течение длительного времени принципа разменности кредитных денег в форме банкнот и вкладов на золото.

Кредитные деньги - это новый класс денег, адекватно отражающих ценность капитала, причем не только в каждый данный момент, а в ее движении, в процессе возрастания этой ценности. Существует три основные формы кредитных денег: вексель, банкнота и депозитные деньги. Развитие и совершенствование расчетов на основе депозитных денег привело к появлению и распространению производных форм депозитных денег: чеков, кредитных карточек и инструментов электронных расчетов.

Развитие и совершенствование кредитных денег происходит как составная часть развития и совершенствования банковской системы и движения денежного капитала.

Отметив, причины возникновения кредитных денег и заложенный в них смысл, следует обратить внимание на черты сходства и отличия их от бумажных денег.

Сходства данных видов денег проявляются в следующем:

· во-первых, кредитные деньги, как и бумажные, являются видом неполноценных денег и не обладают собственной внутренней стоимостью;

· во-вторых, как и у бумажных, так и у кредитных денег, покупательная способность определяется их представительной стоимостью.

Кредитные деньги отличаются от бумажных по таким направлениям, как:

По эмитенту: кредитные деньги выпускаются банками, бумажные -- государственными казначействами или банками;

По обеспечению: кредитные деньги обеспечены реальными товарно-материальными ценностями, валютными резервами, бумажные такого обеспечения могут не иметь;

По цели эмиссии: кредитные деньги выпускаются в порядке кредитования, бумажные -- для покрытия государственных расходов (дефицита бюджета);

По особенностям обращения: бумажные деньги в процессе обращения обесцениваются и возвращаются в банки с реально меньшей покупательной способностью; кредитные деньги более устойчивы, хотя в процессе их оборота реалии экономической жизни могут также привести к их частичному обесценению. В этом случае они приближаются к бумажным деньгам, так же, как они, наделяются принудительным курсом обращения, но сохраняют при этом кредитную основу.

Рассматривая сущность кредитных денег, нельзя не сказать о каналах их эмиссии. В данном случае выпуск кредитных денег осуществляется посредством:

1. кредитования хозяйства;

2. кредитования государства;

3. покупки ценных бумаг;

4. покупки иностранной валюты.

2. Характеристика видов кредитных денег

Для того чтобы охарактеризовать все существующие виды кредитных денег, следует рассмотреть процесс их эволюции в ходе, которого они претерпевали изменения и изменяли свою форму.

Кредитные деньги прошли следующий путь развития:

Вексель - письменное долговое обязательство, дающее владельцу право требовать с должника уплаты денег по истечении срока действия векселя.

Банкнота - бессрочное долговое обязательство, выпускается эмиссионным банком страны; банкноты являются национальными деньгами на всей территории государства.

Чек - денежный документ установленной формы, содержащий безусловный приказ владельца счета в кредитном учреждении о выплате его держателю указанной суммы.

Электронные деньги возникли в результате научно-технического прогресса и развития электронно-вычислительной техники.

Кредитные карточки - именной денежный документ, выпущенный кредитным учреждением, который удостоверяет наличие в этом учреждении счета клиента и дает право на приобретение товаров и услуг в розничной торговой сети без оплаты наличными деньгами.

Примерно с XVII века банки стали создателями новых, более совершенных видов кредитных денег, эволюция которых продолжается до сих пор. Первые банковские кредитные деньги -- банкноты -- выписываемые банками простые векселя взамен учтенных или принимаемых в залог частных коммерческих векселей. Не сразу они стали деньгами, т.е. средством обмена. Вначале банкнота -- тот же вексель, выпускаемый банком, причем простой -- долговая расписка банка о принятии на сохранность вклада денег -- золотых и серебряных монет.

С укреплением и развитием банков их долговые обязательства -- банкноты -- начали использоваться как платежные средства, стали обращаться, получили общественное признание. Это позволило уже не удостоверять банкнотами вклады, а наоборот, выдавать ими кредиты, причем под коммерческие векселя; отсюда полное их товарное обеспечение. Вместе с тем приобретение банкнотами статуса денег (платежных средств) обязывало банки в любой момент обменять их на деньги (монеты) или казначейские билеты, когда последние еще были знаками золота.

Это ограничивало размер кредита, создавало основу для регулирования ликвидности банков.

Банкнота - доминирующее кредитное орудие обращения, которое в настоящее время выпускается Центральным банком путем переучета векселей.

Банкнота отличается от векселя:

· по срочности - вексель представляет собой срочное обязательство(3-6 месяцев), банкнота - бессрочное долговое обязательство;

· по гарантии - вексель выпускается в обращение отдельным предпринимателем и имеет индивидуальную гарантию, банкнота выпускается Центральным банком страны и имеет государственную гарантию.

Классическая банкнота (то есть разменная на металл) отличается от бумажных денег по следующим признакам:

· по происхождению - бумажные деньги возникли из функции как средство обращения, банкнота - из функции денег как средство платежа;

· по эмиссии - бумажные деньги выпускает в обращение Министерство финансов (государственное казначейство), банкноты - Центральный банк;

· по возвратности - классические банкноты по истечении срока векселя, под который они были выпущены, возвращаются в Центральный банк, бумажные деньги не возвращаются, застревают в обращении;

· по разменности - классическая банкнота по возвращении в банк разменивалась на золото и серебро, бумажные деньги всегда были неразменными.

Для банкноты свойственен двойственный характер, поскольку в отличие от бумажных денег (бумажных знаков полноценных денег) она имела двойное обеспечение: вексельное и золотое, что способствовало саморегулированию банкнотного обращения согласно потребностям товарооборота. При увеличении товарооборота возрастал выпуск коммерческих векселей, а значит, объем учета в банках, и наоборот. Расширение банкнотного обращения ограничивалось возможностями коммерческих банков, определяемыми их золотыми запасами.

Следует отметить, что современные банкноты, хотя и не размениваются на золото, но в известной мере сохраняют товарную, или кредитную, основу. Однако в связи с их неразменностью на металл они подпадают под закономерности бумажно-денежного обращения.

Необходимо выделить три канала эмиссии современных банкнот:

1. банковское кредитование хозяйства, которое обеспечивает связь денежного обращения с динамикой воспроизводства общественного капитала;

2. банковское кредитование государства, когда банкноты эмитируются взамен государственных долговых обязательств;

3. прирост официальных валютных резервов в странах с активным платежным балансом (Япония, Германия и др.).

Говоря об обороте кредитных денег, следует сказать о том, что существенное место в их структуре занимают безналичные деньги.

Безналичные деньги -- это деньги, денежные средства на банковских счетах, используемые для оплаты, взаимных расчетов посредством перечислений с одного счета на другой.

Безналичные деньги попадают в обращение благодаря действию механизма банковского мультипликатора.

При существовании двухуровневой банковской системы механизм эмиссии действует на основе банковского (кредитного, депозитного) мультипликатора.

Банковский мультипликатор представляет собой процесс увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому.

Он характеризует процесс мультипликации с позиции субъектов мультипликации. Такой процесс осуществляется коммерческими банками. Один коммерческий банк не может мультиплицировать деньги, их мультиплицирует система коммерческих банков.

Механизм банковского мультипликатора может существовать только в условиях двухуровневых (и более) банковских систем, причем первый уровень - центральный банк управляет этим механизмом, второй уровень - коммерческий банк заставляет его действовать, причем действовать автоматически независимо от желания специалистов отдельных банков. Механизм банковского мультипликатора непосредственно связан со свободным резервом.

Свободный резерв представляет собой совокупность ресурсов коммерческих банков, которые в данный момент времени могут быть использованы для активных банковских операций.

Данное понятие основывается на том, что коммерческие банки могут осуществлять свои активные операции (выдавать ссуды, покупать ценные бумаги, валюту и т. д.) только в пределах имеющихся у них ресурсов. Свободный резерв системы коммерческих банков складывается из свободных резервов отдельных коммерческих банков, поэтому от увеличения или уменьшения свободных резервов отдельных банков общая величина свободного резерва всей системы коммерческих банков не изменяется. Величина свободного резерва отдельного коммерческого банка

Ср = К+ ПР + ЦК ± МБК- ОЦР-А0 ,

где К - капитал коммерческого банка;

ПР - привлеченные ресурсы коммерческого банка (средства на депозитных счетах);

ЦК - централизованный кредит, предоставленный коммерческому банку центральным банком;

МБК - межбанковский кредит;

ОЦР - отчисления в централизованный резерв, находящийся в распоряжении центрального банка;

А0 - ресурсы, которые на данный момент уже вложены в активные операции коммерческого банка.

Поскольку процесс мультипликации непрерывен, коэффициент мультипликации рассчитывается за определенный период времени (год) и характеризует, насколько за этот период времени увеличилась денежная масса в обороте.

Банковский мультипликатор действует независимо от того, предоставлены ли кредиты коммерческим банкам или они предоставлены федеральному правительству. Деньги в этом случае поступят на бюджетные счета в коммерческих банках, а они тоже относятся к привлеченным ресурсам (ПР), поэтому свободный резерв коммерческих банков, где находятся эти счета, увеличится (см. формулу) и включится механизм банковского мультипликатора.

Механизм банковского мультипликатора заработает не только от предоставления централизованных кредитов. Он может быть задействован и в том случае, когда центральный банк покупает у коммерческих банков ценные бумаги или валюту. В результате этого уменьшаются ресурсы банков, вложенные в активные операции, и увеличиваются свободные резервы этих банков, используемые для кредитных операций, т.е. включается механизм банковской мультипликации. Включить этот механизм центральный банк может и тогда, когда он уменьшит норму отчислений в централизованный резерв. В этом случае также увеличится свободный резерв системы коммерческих банков, что при прочих равных условиях приведет к росту кредитования и включению банковского мультипликатора.

Управление механизмом банковского мультипликатора, следовательно, эмиссией безналичных денег осуществляется исключительно центральным банком, в то время как эмиссия производится системой коммерческих банков. Центральный банк, управляя механизмом банковского мультипликатора, расширяет или сужает эмиссионные возможности коммерческих банков, тем самым, выполняя одну из основных своих функций - функцию денежно-кредитного регулирования.

кредитный деньги

3. Кредитные орудия обращения: понятие, отличие от кредитных денег, характеристика видов

Кредитные орудия обращения - это знаки стоимости, возникающие на основе развития кредита и выполняющие функции средства обращения и средства платежа.

Следует отметить, что кредитные орудия обращения придают эластичность денежному обращению, при этом, преодолевая ограниченность металлической базы обращения, так как их количество может легко увеличиться в соответствии с потребностями хозяйства, сокращают издержки обращения, способствуют росту производства.

Нельзя не сказать о том, что кредитные орудия обращения лишены собственной стоимости. Но в отличие от бумажных денег в узком смысле слова (казначейских билетов) они уже с момента возникновения выступают как знак не только золота, но и кредита. Таким образом, они отражают движение ссудного капитала между кредиторами и заемщиками.

Основными видами кредитных орудий являются вексель, чек, банковская карта.

Вексель -- документ, составленный по установленной законом форме и содержащий безусловное, абстрактное денежное обязательство об уплате обозначенной в нем суммы в указанный срок и в указанном месте.

Основные черты векселя:

1. Абстрактный характер обязательства, выраженного векселем означает, что обязательства по векселю не зависят от тех событий, в результате которых вексель появился.

2. Безусловный характер обязательства, выраженного векселем обусловлен тем, что платеж по векселю не может быть обусловлен наступлением каких-либо событий, т.е. платеж по нему должен быть совершен без соблюдения каких-либо условий.

3. Бесспорный характер обязательства, выраженного векселем, означает, что взыскания по векселю может быть наложено на всех обязанных по данному векселю без суда («без спора»), а только в результате публичного акта.

4. Строго формальный документ. Отсутствие любого из обязательных реквизитов делает его не действительным и подчиняет указанные обязательства нормам общего гражданского права по долговым распискам.

5. Всегда письменный документ - вексель составляется только на бумажном носителе.

6. Стороны, обязанные по векселю, несут солидарную ответственность. При неисполнении обязательства основным должником, кредитор (векселедержатель) может обратиться за взысканием к любому из прежних держателей векселя.

Вексель -- универсальный финансовый инструмент, выполняющий функции кредитную, расчетную, объекта операций на рынке ценных бумаг.

Будучи долговым обязательством, вексель выполняет кредитную функцию в ходе оформления кредитных отношений между покупателем и продавцом, заемщиком и кредитором.

Кредитование с помощью векселя способствует ускорению реализации товаров, оборачиваемости оборотного капитала, уменьшает потребность хозорганов в денежных средствах.

С помощью выпуска векселей государство, банки, компании могут привлекать денежные средства. Когда банк «продает» свой вексель, он занимает деньги у юридических или физических лиц, которые, «покупая» вексель, становятся кредиторами банка-векселедателя.

Возникнув как кредитный инструмент, вексель стал использоваться как кредитное орудие обращения; не будучи деньгами, вексель заменяет наличные деньги, будучи средством обращения и платежа, т.е. выполняет расчетную функцию.

Будучи долговой ценной бумагой, вексель является объектом различных операций на рынке ценных бумаг -- в этом состоит его третья функция. Вексель -- один из высокодоходных инструментов рынка ценных бумаг. Являясь для заемщика инструментом привлечения денежных ресурсов, для заимодавца он служит объектом инвестиций в целях получения дохода.

Покупая векселя предприятий, банки получают доход в виде дисконта, а предприятия с помощью продажи векселей привлекают необходимые денежные ресурсы.

Касаясь сущности векселя как кредитного орудия обращения, является необходимым рассмотреть и его наиболее характерные виды.

Виды векселей можно классифицировать по форме, характеру сделки, лежащей в основе выдачи векселя, векселедателю (эмитенту), месту и сроку платежа, способу получения дохода, денежной единице, в которой выписан вексель.

По форме вексельное законодательство различает вексель переводный (тратта) и простой (соло).

Переводной вексель (тратта) -- документарная ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное предложение векселедателя (трассанта), адресованное плательщику (трассату) уплатить определенную сумму третьему лицу.

Простой вексель (соло) -- документарная ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное обещание векселедателя уплатит, определенную сумму векселедержателю или его приказу в указанный срок.

Если в переводном векселе участвуют три лица: векселедатель (трассант), плательщик (трассат) и первый векселедержатель (ремитент), -- то в простом лишь двое: векселедатель и первый векселедержатель.

Переводной вексель выписывается в форме безусловного предложения уплатить определенную сумму (в векселе это обозначается словами «платите», «заплатите»), простой -- в форме безусловного обязательства (в векселе это обозначается словами «безусловно, обязуемся уплатить»).

Сходством простого и переводного векселя является то, что они используются для оформления кредитных отношений. Но существует и ряд характерных отличий между ними:

1. Простым векселем оформляются кредитные отношения между двумя лицами, переводным -- отношения трех лиц;

2. Простой вексель представляет собой долговое обязательство, как по содержанию, так и по форме; а переводной, являясь по форме предложением уплатить, также содержит долговое обязательство.

По характеру сделки, лежащей в основе выдачи векселя, выделяют векселя коммерческие (товарные, торговые), финансовые, дружеские, бронзовые. Коммерческим векселем оформляются кредитные отношения между покупателем и продавцом товара; его называют также товарным или торговым. Коммерческий вексель выражает обязательство, возникшее на основе товарной сделки (а именно продажи товара с отсрочкой платежа), является орудием коммерческого кредита и расчетов.

Финансовый вексель не связан с куплей-продажей товара; в его основе лежит выдача или получение денежного займа. Финансовые векселя (простые и переводные) могут выпускаться Казначейством, местными органами власти, банками, предприятиями, физическими лицами.

Дружескими называются векселя, за которыми не стоит никакой реальной сделки. Эти векселя выписывают друг на друга два предприятия, чтобы затем учесть их в банке или отдать в залог, получив реальные деньги, либо использовать для расчетов за товары и услуги со своими поставщиками или для погашения задолженности.

В основе бронзового векселя также нет никакой реальной сделки, но в отличие от дружеского он выписывается на вымышленное лицо, т.е. не имеет реального плательщика.

По векселедателю (эмитенту) различают векселя государственные и частные.

Государственные векселя -- казначейские (выпускаются Казначейством, Министерством финансов) и муниципальные (выпускаются местными органами власти). Это простые финансовые векселя, выпускаемые в целях привлечения ресурсов.

К частным относятся корпоративные векселя (банковские и фирменные) и векселя физических лиц. Банковские векселя -- это финансовые векселя, выпускаемые банками. Они могут быть простыми и переводными. Фирменные векселя -- простые и переводные коммерческие или финансовые -- выпускаются предприятиями. Это относится и к векселям физических лиц.

Кроме представленных видов векселей, отметим, что их можно также классифицировать и по таким признакам как:

· срок платежа;

· способ получения дохода;

· денежная, в которой указана вексельная сумма.

Говоря о векселе и отметив ряд его преимуществ, следует сказать и о том, что вексельное обращение имеет все-таки ограниченный характер в силу того, что в него входит, как правило, узкий круг лиц, уверенных в платежеспособности векселедателя и индоссантов.

Следующим кредитным орудием обращения является чек. Чек представляет собой денежный документ установленной формы и действует как приказ выдать деньги со счета или перевести их на другой счет. Чек является инструментом, с помощью которого осуществляются расчеты. Если клиент имеет депозит в банке или получил от него кредит, то на основании договора банк может выдать клиенту бланки чеков на сумму депозита или кредита. Передача чека от одного лица к другому в качестве инструмента платежа подразумевает платеж и освобождает плательщика от дальнейшей заботы о выполнении этой операции. Действительный платеж произойдет, когда деньги на счете в банке вступят в движение. Чек, переходя из рук в руки, действует как кредитное средство обращения. Чековая функция обращения бывает чрезвычайно короткой, поскольку сроки предъявления чека к погашению жестко регламентированы во избежание существования дублирующей денежной массы.

Чек выполняет следующие функции:

1. Кредитная функция. Банк выдает чековую книжку владельцу счета и тем самым оформляет свой долг перед будущим чекодателем.

2. Расчетная. Чек выполняет функции средства обращения и средства платежа.

3. Получение наличных денег со счета в банке.

Известны три основных вида чеков: именные, не подлежащие передаче другому лицу; предъявительские - без указания получателя и ордерные чеки, которые выписываются на определенное лицо, но могут переходить из рук в руки посредством передаточной надписи (индоссамента) на обороте.

Кроме основных видов чеков, существует и такая разновидность данного кредитного орудия обращения, как дорожные чеки. Дорожный чек представляет собой денежное обязательство выплатить обозначенную сумму денег владельцу, чей образец подписи проставляется на чеке в момент его продажи. Следует отметить, что он выступает как средство оплаты товаров и услуг, равноценное наличным деньгам и кредитным карточкам.

На практике термин «дорожный чек» в основном применяется к продуктам, которые выпускаются и обеспечиваются международными финансовыми корпорациями, имеют хождение в большинстве стран мира и не зависят от конкретных банков и банковских систем отдельных государств. Такие чеки можно приобрести в одном уполномоченном банке, а обменять на наличные в другом, в том числе в другой стране мира.

Чеки называются «дорожными» в силу сложившейся традиции. Они были изобретены для защиты денег в путешествиях: отправляясь в опасную поездку, путешественник мог взять с собой не деньги, а именную бумагу, которая поручала выдать ее предъявителю ту или иную сумму. Сегодня чеками пользуются для защиты денег в различных ситуациях, когда использовать наличные по тем или иным причинам опасно (например, если есть риск лишиться их в результате кражи, потери или повреждения).

Крупнейшими мировыми эмитентами дорожных чеков являются:

· American Express (чеки American Express, Citicorp);

· Traveler (чеки Visa Interpayment, Thomas Cook MasterCard) .

Наиболее часто используемым кредитным орудием обращения в современных условиях является банковская карта.

Банковская карта - это пластиковое идентификационное средство, с помощью которого держателю платежной карты предоставляется возможность осуществлять операции оплаты за товары и услуги, а также получать наличные средства. Идентификация держателя карточки должна обеспечиваться нанесением на пластик номера карты, срока ее действия, а также фамилии, имени и образца подписи держателя. Порядок использования банковской карточки регламентируется взаимными обязательствами держателя карточки и банка-эмитента.

Функции, которые реализует банковская карта заключаются в следующем:

· кредитная функция свидетельствует о том, что картой оформляются обязательства банка перед владельцем карты;

· расчетная функция говорит о том, что банковская карта предназначена для замены наличных денег в функции средства платежа;

· Получение наличных денег с помощью банкомата.

Существует большое количество классификационных признаков, по которым можно подразделить банковские карты в определенные группы.

По времени совершения расчетов с банком различают:

1. Расчетные (дебетовые) карты.

Операции с банковскими картами этой группы проводятся с учетом установленных лимитов и в пределах суммы счета клиента.

Кроме того, существует усовершенствованный вариант дебетовых карт - карты с разрешенным овердрафтом - это усовершенствованный вариант дебетовых карт, дает возможность производить операции с банковской картой не только за счет средств, находящихся на счете в банке держателя карты, но и за счет предоставляемого банком кредита. При открытии счёта сумма кредита по овердрафту устанавливается фиксировано и не может быть превышена.

2. Кредитные карты.

Условия банков позволяют проводить операции с банковской картой на кредитных условиях в рамках лимита, который устанавливается кредитной организацией из расчета платёжеспособности клиента. Кредитные карты значительно упрощают и ускоряют ведение финансовых операций.

По способу записи информации выделяют:

1. Карты с магнитной полосой.

Пластиковые карты с магнитной полосой - один из наиболее распространенных видов пластиковых карт, используемых в системах поощрения потребителей. Она является универсальным носителем информации о ее владельце. Устройства, способные считать данные с пластиковой карты, мгновенно идентифицируют его в платежной системе и позволяют обеспечить своевременное изменение данных владельца.

2. Микропроцессорные карты.

Микропроцессорные карты хранят в себе зашифрованную информацию о владельце карты, сроке действия карты, установленных банком лимитах использования и последней операции, произведенной при помощи карты.

Микропроцессорная карта обладает максимально возможной степенью защиты, существующей в мире в настоящее время. Микропроцессор является технологически сложным устройством и подделать его практически невозможно.

1. банкоматные (электронные) карты функционируют в пределах остатка на счете клиента, и по ним держателю карточки кредит не предоставляется. Они могут быть выданы любому банковскому клиенту независимо от уровня его благосостояния и кредитной истории;

2. потребительские (классически) карты сориентированы на широкий круг банковских клиентов со стабильным уровнем дохода и хорошей кредитной историей. Они предусматривают кредитный лимит и ряд дополнительных услуг;

3. бизнес-карты (серебряные) предназначены для сотрудников компаний, уполномоченных расходовать в тех или иных пределах средства компании при поездках в командировки или совершении текущих платежей;

4. привилегированные (золотые, платиновые) карты предназначены для наиболее состоятельных клиентов банка, зарекомендовавших себя как своевременные и постоянные плательщики. Содержат повышенный уровень сервиса, который включает: увеличенный кредитный лимит, комплексный пакет страховых и дорожных услуг в поездках, оказание экстренных услуг, включая срочную замену карточки, незамедлительную выдачу наличных в любой точке земного шара и др.

По типу обратимости выделяют:

1. локальные карточки, которые обращаются в определенном регионе;

2. национальные карточки, эмитируемые банками, входящими в национальные платежные системы;

3. международные - карточки международных «карточных» ассоциаций и компаний: VISA, Eurocard/MasterCard, American Express.

Заключение

Роль денег в современной экономике трудно переоценить: современная экономика не мыслима без денег.

Долговые обязательства, которые столь характерны для современного времени, порождают новую форму денег - кредитную. Производитель, продавший товар в долг, получает от покупателя вексель (долговое обязательство), который может использовать вместо денег, чтобы расплатиться за вещь купленную у третьего лица. Однако такие векселя используются ограниченно, поскольку они гарантируются лишь имуществом одного собственника. Прочные гарантии стали обеспечивать банки, которые взамен частных векселей - с определенной выгодой для себя - стали выпускать банкноты (или банковские билеты). В отличие от векселей коммерсантов (торговцев) банкноты выпускались на круглые суммы, имели золотое обеспечение, обладали широкой способностью к обращению. Наряду с банкнотами в обороте участвуют и другие виды кредитных средств обращения - чеки. Чеки имеют короткий срок обращения.
Развитие кредитных отношений создают возможность погашать долги путем взаимных зачетов долговых обязательств. Это сокращает потребность в наличных деньгах.

Список использованной литературы

1. Деньги, кредит, банки: Учеб. пособие / Под ред. Г.И.Кравцовой - Минск: Изд-во БГЭУ, 2010. - 297с.

2. Деньги, кредит, банки: Учебник / Под ред. засл. деят. науки РФ, д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина. -- 6-е изд., стер. -- М.: КНОРУС, 2007.

3. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Под ред. академ. РАЕН Е.Ф. Жукова. -- 2-е изд., перераб. и доп. -- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 600с.

4. Деньги. Кредит. Банки: Учебник. / Под ред. Г. Н. Белоглазовой Белоглазова Г.Н. - М.: Высшее образование, 2009. - 392 с.

5. Е.Ф.Жуков. Рынок ценных бумаг. http://biglibrary.ru/category45/book134/

6. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б.Современный экономический словарь. 5-е изд., перераб. и доп. -- М.: ИНФРА-М,2007. -- 495 с. http://slovari.yandex.ru.

7. Свиридов О.Ю. Деньги, кредит, банки: Учебн. Пособие. - Москва: ИКЦ «МарТ»; Ростов н/Д: Издательский центр «МарТ», 2004. - 480с.

8. Сплендер В.А. Финансы, денежное обращение и кредит. Учебный курс. http://www.e-college.ru/xbooks/xbook091/book/index/index.html?go=part-008*page.htm

9. Теория денег, кредита и финансов. http://www.emcon.ru/107-01-09.html.

Размещено на Allbest.ru

Подобные документы

Понятие кредитных денег, их классификация и специфические признаки, отличительные черты от депозитных денег. Экономическая природа и особенности функционирования кредитных денег в современной России. Роль кредитных денег в экономике государства.

курсовая работа , добавлен 09.04.2010


Виды денег: действительные деньги и знаки стоимости, заместители действительных денег. Возникновение и развитие бумажных и кредитных денег. Разновидность, цель и особенность кредитных денег: вексель, банкнота, чек, электронные деньги, кредитные карточки.

реферат , добавлен 29.11.2010


Возникновение денег и их виды. Происхождение и сущность бумажных денег, закономерности обращения. Понятие и эволюция кредитных денег. Системы обеспечения банкнотной эмиссии. Деньги безналичного оборота. Дискуссионные вопросы понятия "Электронные деньги".

курсовая работа , добавлен 17.03.2011


Понятие денег, их формы и виды, классификация и особенности функционирования в экономической системе. Бумажные деньги и их характеристика. Происхождение кредитных денег и их основные формы, экономическая природа кредитных денег, их влияние на экономику.

курсовая работа , добавлен 21.01.2010


Появление, функции бумажных и кредитных денег, закономерности их обращения. Виды денег, используемые до сих пор в странах Европейского Союза и Республике Беларусь. Формирование рынка платежных карточек. Динамика развития электронных денег в стране.

дипломная работа , добавлен 02.12.2013


Основные этапы истории развития денег. Происхождение и сущность бумажных денег. Виды кредитных денег, их функции как меры стоимости. Современная денежная система России. Анализ роли денег в рыночной экономике как в целом, так и конкретно в экономике РФ.

контрольная работа , добавлен 03.12.2011


История возникновения денег, понятие их ликвидности, функции, предложение и спрос. Золото как форма денег. Деньги как мера стоимости, средство накопления, обращения и платежа. Натуральные, символические и кредитные деньги. Критерии эволюции денег.

курсовая работа , добавлен 23.09.2011


Понятие денег, их значение, виды, функции и участники отношений. Анализ функционирования и использования кредитных видов денег в РФ. Проблемы российского законодательства, регулирующего денежное обращение. Перспективы развития электронных денег в России.

дипломная работа , добавлен 07.02.2012


История появления металлических денег и чеканка монет на Руси, их вытеснение бумажными деньгами. Эволюция кредитных денег: вексель, банкнота, чек, пластиковые карточки. Деньги как средство обращения, накопления и платежа. Роль денег в экономике России.

курсовая работа , добавлен 15.07.2011


История возникновения бумажных денег. Становление бумажно-денежного обращения. Особенности изготовления и распространения бумажных купюр. Характеристика способов подделки денег, способы и средства защиты банкнот. Анализ химического состава бумажных денег.

Кредитные деньги возникают с развитием товарного производства, когда купля-продажа осуществляется с рассрочкой платежа (в кредит). Их появление связано с функцией денег как средства платежа, где деньги выступают обязательством, которое должно быть погашено через заранее установленный срок действительными деньгами. Изначально экономическое значение этих денег - сделать денежный оборот эластичным, способным отражать потребности товарооборота в наличных деньгах, экономить действительные деньги, способствовать развитию безналичного оборота.

Кредитные деньги - это выпускаемые банками кредитные знаки стоимости, которые обладают всеобщей обращаемостью, и замещающие в обращении полноценные деньги.

Постепенно с развитием капиталистических товарно-денежных отношений сущность кредитных денег претерпевает значительные изменения. В условиях господства капитала кредитные деньги выражают не взаимосвязь между товарами на рынке, как было раньше (Т - Д - Т), а отношение денежного капитала (Д - Т - Д), поэтому денежный капитал выступает в форме кредитных денег. Поскольку основным объектом меновых отношений в развитом обществе становится не товар как таковой, а товарный капитал, то роль денег выполняет не денежный товар, а денежный капитал. Следовательно, не деньги выступают в форме денежного капитала, а денежный капитал - в форме кредитных денег.

Между кредитными и бумажными деньгами есть сходства и различия. Можно отметить следующие общие черты :

• 1) не имеют собственной внутренней стоимости;
• 2) являются знаками стоимости товаров в обращении;
• 3) являются неполноценными деньгами;
• 4) их представительская стоимость и покупательская способность определяется ПТОД (потребность товарооборота в деньгах);
• 5) кредитные деньги, как и бумажные, могут обесцениваться, если их выпуск превышает ПТОД.

Отличительными особенностями кредитных денег являются:

• 1) по природе - кредитные деньги имеют кредитную природу, она обусловлена тем, что деньги выпускаются на основе кредитных операций, т.е. они служат не только знаками стоимости, но и знаками кредита.
• 2) по эмитенту - кредитные деньги в качестве эмитента имеют банки. А бумажные деньги - государство, казначейство.
• 3) по обеспеченности - бумажные деньги ничем не обеспечены. Кредитные деньги имеют кредитное обеспечение.
• 4) по характеру эмиссии (выпуск) - бумажные деньги выпускаются в порядке безвозвратного финансирования. Кредитные деньги - в порядке кредитования с возвратом в банк при погашении ссуды.
• 5) по происхождению - бумажные деньги из функции средства обращения, кредитные деньги - средства платежа.
• 6) по характеру обращения - бумажные деньги не устойчивы (обесценение). Кредитные деньги могут быть и устойчивыми и могут обесцениваться (зависит от характера операции, которые их выпускают).

Кредитные деньги прошли следующую эволюцию: вексель, банкнота, чек, электронные деньги, пластиковые карточки.

Вексель - это письменное обязательство должника (простой вексель) или приказ кредитора должнику (переводный вексель - тратта) об уплате обозначенной на нем суммы через определённый срок кредитору или третьему лицу. В простом векселе указывается место платежа, время, выдачи, сумма, срок, ФИО владельца векселя и подпись векселедателя. Переводной вексель - это приказ кредитора (трассанта) заемщику (трассату) об уплате денег 3-му лицу (ремитенту) предъявителю. Переводной вексель может быть предъявлен должнику к акцепту в виде его подписи, удостоверяющей согласие на оплату, т.е. акцепт.

Вначале векселя были простейшими долговыми обязательства (расписки, использовавшиеся в I тысячелетии до новой эры (Вавилон)). В XII веке в Италии, а затем в других странах Западной Европы стали применяться переводные векселя. бумажный деньги кредитный вексель

По характеру возникновения векселя бывают коммерческими или финансовыми. Коммерческий вексель основан на реальных торговых сделках, т.е. на основе продажи товара в кредит, и является основой развития коммерческой формы кредитования. Финансовый вексель не имеет реальной основы и часто рассматривается как денежный суррогат. Он применятся при предоставлении денег в долг. Одной из разновидностей финансового векселя являются казначейские векселя , выпускаемые государством для покрытия бюджетных расходов, должником выступает государство. Существуют дружеские векселя , которые выставляются друг на друга с целью последующего учёта их в банке. Бронзовые, или дутые, векселя - долговые обязательства, не имеющие реального обеспечения.

Функции векселя:

• 1) Кредитная. Вексель используется для оформления долга.
• 2) Расчетная. Вексель, не являясь деньгами, выполняет денежные функции, такие как средство обращения и средство платежа.
• 3) В качестве ценной бумаги вексель служит объектом операций на рынке ценных бумаг.

Особенности векселя:

• · Безусловный характер векселя. В тексте векселя не может быть никаких условий для его погашения.
• · Абстрактность. На векселе не указывается конкретный вид сделки, а вместе с ним источник формирования долга.
• · Срочность. Оплата по векселю осуществляется в определённый срок, указанный в векселе. Векселя, срок в которых не указан, подлежат уплате по предъявлению.
• · Обращаемость. Передача векселя как платежного средства другим лицам с передаточной надписью на его обороте (жиро или индоссамент), что создаёт возможность взаимного зачёта вексельных обязательств.
• · Вексель это денежное доказательство. Погашаться может только в денежной форме.

Правовой основой обращения векселей являются следующие вексельные конвенции, принятые Женевской конференцией в 1930 г.

• 1. Конвенция, устанавливающая единообразный закон о переводном и простом векселях.
• 2. Конвенция, имеющая целью разрешение некоторых коллизий законов о переводном и простом векселях.
• 3. Конвенция о гербовом сборе в отношении переводного и простого векселей.

В России 11 марта 1997 г. был принят и вступил в силу Федеральный закон «О переводном и простом векселе», основанный на Женевских конвенциях 1930 г.

Примерно с XVII века банки стали создателями новых, более совершенных видов кредитных денег, эволюция которых продолжается до сих пор. Первые банковские кредитные деньги -- банкноты -- выписываемые банками простые векселя взамен учтенных или принимаемых в залог частных коммерческих векселей. Не сразу они стали деньгами, т.е. средством обмена. Вначале банкнота -- тот же вексель, выпускаемый банком, причем простой -- долговая расписка банка о принятии на сохранность вклада денег -- золотых и серебряных монет.

Банкнота - это долговое обязательство банка. В настоящее время выпускается центральным банком путем переучета векселей, кредитования различных кредитных организаций и государства. Банкнота как средство обмена отличается от векселя и от бумажных денег.

Основные отличия банкноты от векселя:

• · по срочности - вексель представляет собой срочное долговое обязательство (3-6 месяцев), банкнота - бессрочное долговое обязательство;
• · по гарантии - вексель выпускается в обращение отдельным предпринимателем и имеет индивидуальную гарантию; банкнота выпускается в настоящее время центральным банком и имеет государственную гарантию.

Классическая банкнота, то есть разменная на металл, отличается от бумажных денег:

• · по происхождению - бумажные деньги возникли из функции денег как средства обращения; банкнота - из функции денег как средства платежа;
• · по методу эмиссии - бумажные деньги в обращение казначейство, банкноты - центральный банк;
• · по возвратности - классические банкноты по истечении срока векселя, под который они выпущены, возвращаются в центральный банк; бумажные деньги не возвращаются, а «застревают» в каналах обращения;
• · по разменности - классическая банкнота по возвращении в банк разменивались на золото или серебро, бумажные деньги всегда были неразменными.

Несмотря на то, что современные банкноты не размениваются на золото, они в известной мере сохраняют товарную, или кредитную основу. Однако в связи с их неразменностью на металл они подпадают под закономерности бумажно-денежного обращения.

Чек как кредитное орудие обращения появился позже, чем вексель и банкнота, - с созданием коммерческих банков и сосредоточением свободных денежных средств на текущих счетах. Это - разновидность переводного векселя, который вкладчик выписывает на коммерческий или центральный банк.

Чек - это ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение банку (в котором открыт счет чекодателя) произвести платеж указанной суммы чекодержателю. В англо-американском законодательстве чек определяется как переводной вексель, трассированный на банк.

Чек появился в XIV веке в виде квитанции кассиров, взимавших проценты с вкладчика за хранение денег.

Таким образом, чек служит средством получения наличных денег с текущего счета банка, средством обращения и платежа за купленные товары, погашения долга, безналичных расчётов. Погашение долга чеком означает превращение задолженности частного лица в долг банковской системы.

На основе чеков возникла система безналичных расчетов, по которой большая часть взаимных претензий погашается, и платеж производится по сальдо, без участия наличных денег. Особенно это характерно для расчетов между клиентами одного банка. При расчетах между клиентами разных банков, чек выписывается (на сумму сальдо) на центральный банк или на расчетную палату.

Гражданский кодекс РФ предусматривает именной и переводной чеки. Именной чек не подлежит передаче другому лицу. В переводном чеке индоссамент (передаточная подпись) на плательщика имеет силу расписки за получение платежа.

Выделяют три основных функции чека :

• 1) он служит для получения денег в банке с текущего счета;
• 2) выступает средством обращения и платежа при приобретении товаров и погашении долгов во взаиморасчетах между физическими и юридическими лицами;
• 3) является инструментом безналичных расчетов, значительно сокращая объем наличных денег в обороте.

По способу оплаты чеков:

• 1. Обычные - по чеку банк может рассчитаться наличными и безналичными;
• 2. Расчетные - банк расплачивается по этому чеку безналичным способом.

Экономическая природа чека состоит в том, что он, во-первых, служит средством получения наличных денег в банке; во-вторых, выступает средством обращения и платежа; в-третьих, является орудием безналичных расчетов.

Развитие обращения чеков вызвало ряд проблем, связанных с их оплатой и множеством подписей на чековых книжках. Поэтому возникла тенденция к замене чеков другими средствами использования текущих счетов, в частности кредитными карточками.

Кредитная карточка - форма расчетов за товары и услуги без использования наличных денег. В ходе развития карточных систем возникли разные виды пластиковых карточек, различающихся назначением, функциональными и техническими характеристиками.

С точки зрения механизма расчётов, выделяют двусторонние и многосторонние карточные системы. Двусторонние карточки возникли на базе двусторонних соглашений между участниками расчетов, где владельцы карточек могут использовать их для покупки в замкнутых сетях, контролируемых эмитентом карточки. Многосторонние системы предоставляют возможность покупать товары в кредит у различных торговцев и организаций сервиса, которые предлагают эти карточки в качестве платежного средства.

По функциональным характеристикам различают кредитные и дебетовые карточки. Кредитные карточки связаны с открытием кредитной линии в банке, они дают возможность владельцу пользоваться кредитом при покупке и получении кассовых ссуд. Средства с этих карточек можно использовать сверх остатка на счете в пределах лимита. Дебетовые карточки тоже предназначены для получения наличных или покупки товаров. Но деньги при этом списываются со счета владельца карточки в банке, т.е. средства можно использовать только в пределах остатка на счете.

В России банковские пластиковые карточки появились всего несколько лет назад. Сегодня имеется несколько сот банков, выпускающих собственные карточки (STB-Card, Most-Card). Часть из них выпускает карточки крупнейших международных ассоциаций (Visa, Master Card и др.).

И, наконец, необходимо упомянуть об электронных деньгах.

Электронные деньги - это денежные обязательства эмитента в электронном виде, которые находятся на электронном носителе в распоряжении пользователя. Такие денежные обязательства соответствуют следующим трем критериям:

• · фиксируются и хранятся на электронном носителе;
• · выпускаются эмитентом при получении от иных лиц денежных средств в объёме не меньшем, чем эмитированная денежная стоимость;
• · принимаются, как средство платежа другими (помимо эмитента) организациями.

Преимущества электронных денег:

• · Низкая стоимость транзакций по перечислению денег с одного кошелька на другой;
• · Анонимность использования (нет необходимости нести куда-либо документы для открытия электронного кошелька);
• · Проведение транзакций в реальном времени (деньги доходят на счет от секунды до нескольких часов - в зависимости от загрузки системы).

Среди недостатков отмечаются следующие:

• · электронные деньги не поддерживаются золотым запасом государства, а только организацией, породившей ту или иную платежную систему. Это приводит к тому, что электронные деньги не рекомендуется использовать для осуществления крупных платежей, а также для накопления существенных сумм в течении длительного времени. То есть электронные деньги в первую очередь платежное, а не накопительное средство;
• · электронные деньги существуют только в рамках той системы, в рамках которой они созданы. Кроме того, электронные деньги не являются общепринятым платежным средством, обязательным к приему. Т.е. все платежи, которые вы можете совершить при помощи ваших электронных денег, сводятся к тому набору, который предоставляет вам оператор системы. Впрочем, развитие систем привело к тому, что покрывается достаточно широкий спектр бытовых платежей;
• · перевод денег из одной платежной системы в другую, как правило, существенно дороже, чем перевод денег внутри системы.

В мире существует много платежных систем, в которых можно завести электронный кошелек. Вот наиболее известные: WebMoney, Яндекс.Деньги, EasyPay, liqpay, PayPal, Pecunix.

Сущность электронных денег можно рассматривать с двух сторон: как предоплаченный финансовый продукт и как денежную стоимость, выраженную в валютных единицах и хранящуюся в электронном устройстве, находящемся во владении клиента. Электронные деньги не связаны с каким-либо счетом в финансовом учреждении и являются беспроцентным обязательством их эмитента, поэтому их не следует рассматривать как разновидность депозитных денег.

Появление кредитных денег как новой формы денег на пути их эволюции также неразрывно связано с разрешением возникших противоречий металлической денежной системы и вспомогательной роли бумажных денег. Недостатки металлических денег мы уже раскрывали выше. Недостатки бумажных денег тесно связаны с их необеспеченностью и сильной подверженности обесценению.

По мерс развития товарно-денежных отношений и усложнения процесса производства существенным образом возрастала роль кредита и кредитных отношений. Новой альтернативой становятся кредитные деньги.

Кредитные деньги представляют собой знаки стоимости, в основе которых лежат кредит и кредитные отношения. К числу основных отличий кредитных денег от бумажных можно отнести их обязательственную природу: если бумажные деньги выступают представителем полноценных денег, то кредитные деньги помимо этого выступают и в роли представителя кредита. Появление кредитных денег, как следует из названия, связано с выполнением ими функции средства платежа, когда деньги предстают в виде обязательства к погашению в конкретный срок полноценными денежными знаками. Основное назначение данных денег увязывалось с необходимостью обеспечения непрерывности воспроизводственного процесса, облегчения расчетов между участниками отношений, повышения эластичности денежного оборота посредством учета потребностей его участников в денежных (кредитных) ресурсах, экономии полноценных металлических денег, сокращения издержек денежного обращения, усиления роли безналичных расчетов.

По мере развития товарно-денежных отношений роль кредитных денег усиливается и развивается. По мере усиления роли капитала кредитные деньги начинают опосредовать не только движение товаров и услуг, но и движение ссудного капитала - денежного капитала между кредиторами и заемщиками.

Классификация кредитных денег весьма обширна в связи с тем, что кредитные деньги представляют собой собирательный образ. К их числу относятся:

• банковские кредитные деньги, возникновение которых преимущественно связано с банковским кредитом, депонированием средств на банковских счетах до востребования, чеками и сравнительно новым видом денег - электронными деньгами;
• небанковские кредитные деньги, возникновение которых связано с коммерческим кредитом, главным видом которых являются векселя небанковских кредитных организаций (безналичные деньги).

Перед тем как перейти к рассмотрению каждого вида кредитных денег, необходимо отметить присущие данной форме денег специфические свойства:

• кредитные деньги, являясь представителями полноценных денег, не обладают внутренней стоимостью;
• номинальная стоимость кредитных денег превышает их реальную стоимость;
• природа неполноценных денег, в отличие от полноценных денег, - кредитная (обязательственная), а не товарная (материальная);
• кредитные деньги подвержены обесценению в случае нарушения законов денежного обращения (пропорций между массой кредитных денег и товарной массой);
• кредитные деньги невозможно использовать в качестве товара.

Также бытует мнение, что неразменные кредитные деньги (современные

банкноты, эмитируемые центральными банками, и безналичные деньги, выпускаемые в оборот коммерческими банками) утратили свойство эластичности, присущее полноценным деньгам. Однако данная точка зрения считается дискуссионной в связи с тем, что на различных временных периодах развития кредитных денег их эластичность превосходила эластичность бумажных денег. Даже современные кредитные деньги, выпускаемые в хозяйственный оборот системой коммерческих банков посредством кредитно-депозитных операций, демонстрируют наличие реакции на потребности участников рынка: в период экономического подъема предложение денег (кредита) увеличивается, в период кризиса предложение сокращается, в том числе и вслед за спросом.

Основным видом небанковских кредитных денег выступает вексель. Вексель - это письменное долговое обязательство установленной формы, дающее векселедержателю право по истечении срока, указанного в векселе, потребовать от векселедателя уплаты обозначенной в векселе суммы.

Вексель как вид кредитных денег и долговое обязательство обладает следующими свойствами:

• абстрактность, так как в векселе не указывается конкретная причина возникновения долга;
• бесспорность обязательства должника осуществить погашение долга в установленный срок - в противном случае подразумевается его принуждение к выполнению взятых на себя обязательств по уплате;
• обращаемость, которая подразумевает наличие возможности и права передачи возможности получения суммы к оплате другому лицу. Данный акт оформляется передаточной надписью на обороте векселя. Любой владелец векселя, сделавший передаточную надпись (индоссант), должен осуществить платеж по векселю в случае потери векселедателем платежеспособности в порядке очередности проставленных надписей. Обращаемость векселей подразумевает и создает возможность взаимного зачета векселей.

Выделяется несколько видов векселей. Простой и переводной вексель - формы коммерческих векселей, в основе которых лежат кредитные отношения, связанные с куплей-продажей товаров. Финансовый вексель представляет собой документальное отражение акта ссужения денежной суммы (примером могут служить казначейские векселя, где заемщиком предстает государство). Бронзовые {«дутые») векселя выставляются некредитоспособными лицами и не имеют под собой реального обеспечения.

Вексельный оборот подразумевает возможность участия в нем неограниченного круга лиц. Вексель может использоваться как средство платежа или в порядке переуступки прав требования определенной денежной суммы. В то же время возможности использования векселей носят ограниченный характер: векселя используются лишь в оптовой торговле; зачет взаимных требований по векселям требует использования наличных денег; использование векселей подразумевает наличие информации о платежеспособности участников отношений; у векселя, как правило, ограниченный срок обращения. Учитывая данные недостатки, вексель выступает скорее дополняющим видом кредитных денег, наряду с банкнотами, возможности использования которых перекрывают недостатки вексельного оборота.

Банкнота является специфическим видом кредитных денег. Во времена господства полноценных металлических денег классическая банкнота {банкнота с полным покрытием) представляла собой вексель на банкира, по которому векселедержатель мог получить полноценные деньги. Также банковская нота использовалась самими банками для замены частных векселей.

Также выделяются следующие виды банкнот: банкноты с частичным покрытием имеют двойное обеспечение - драгоценными металлами и векселями, эмитируются только эмиссионными банками. У банкнот без покрытия отсутствует прямое обеспечение, размен на металлические деньги не производится, эмитируются эмиссионным банком.

Характерные свойства классических банкнот:

• выпускалась эмиссионным банком;
• разменивалась на полноценные деньги и обладала золотым обеспечением согласно закону;
• имела вексельное обеспечение - золотое и товарное.

Данные свойства классической банкноты приводили к формированию ряда преимуществ классической банкноты для денежного обращения:

• обращение классических банкнот определялось движением кредита и носило замкнутый характер от выдачи до погашения в эмиссионном банке;
• обеспечение устойчивости и эластичности денежного обращения: классические банкноты эмитировались в порядке учета коммерческих векселей, обеспечением которых выступали товарные сделки. В случае избытка эмиссии банковских нот они возвращались в банк-эмитент и подлежали обмену на золото. Таким образом, банкам необходимо было учитывать необходимые размеры резервов полноценных денег.

Ярким и блестящим примером устойчивого денежного обращения на основе классических банковских нот, выпускавшихся частными коммерческими банками, являются Шотландская модель XIX столетия и Саф- фолская система, созданная в штате Новая Англия США в то же время. Отсутствие централизованной эмиссии банковских нот, условия свободной конкуренции, а также условие полной (в Шотландии) и безграничной (в Новой Англии) ответственности кредиторов (учредителей) перед держателями банкнот способствовали сохранению на протяжении свыше 50 лет устойчивости денежно-кредитной системы, отсутствию денежно- кредитных кризисов, масштабных банковских паник, в отличие от Англии и чартерных банков в остальных штатах США, подчинявшихся Центральным банкам США и раздувавшим эмиссии банкнот до немыслимых масштабов в правительственных целях.

Таким образом, устойчивость обращения классических банкнот зависит преимущественно от качества регулирования и степени ответственности сторон отношений.

Также стоит отметить, что классическая банкнота как вид кредитных денег существенно отличается от бумажных денег по ряду критериев:

• по происхождению: бумажные деньги создавались с акцентом на функцию денег как средства обращения; классическая банкнота является по своей сути обязательством, и акцент смещен в сторону функции средства платежа;
• источникам эмиссии: бумажные деньги выпускаются государственным казначейством, кредитные деньги - эмиссионным банком;
• по особенностям обращения: обращение классических банкнот подчиняется законам движения ссуженной стоимости: от момента эмиссии банкноты эмитентом до момента ее возврата и погашения; бумажные деньги не имеют в себе обязательственной основы, и их возврат не подразумевается. В этом смысле они продолжают циркулировать до обесценения и затем «застревают» в денежном обращении;
• по возможности размена: классическая банкнота может быть обменена на золото, бумажные деньги - нет.

Однако крах золотого стандарта привел к нарушению устойчивости и эластичности оборота классических банкнот. Обмен банкнот на золото в большинстве стран был приостановлен. Роль векселей и их качество также существенным образом упали в связи с тем, что портфели эмиссионных банков все больше включали в себя долговые обязательства государства, включая казначейские векселя. Монополизация центральными банками эмиссии денежных знаков также сыграла на определенном историческом этапе свою роль в части снижения эластичности денежного оборота.

Все вышеперечисленные обстоятельства позволяют в определенной мере определить свойства современных банкнот:

• не имеют золотого обеспечения и неразменны на золото;
• эмиссия банкнот осуществляется не только посредством кредитования товарно-хозяйственных процессов, но и путем банковского кредитования государства;
• основным видом обеспечения эмиссии банкнот в большинстве стран являются государственные облигации и казначейские векселя;
• не существует ограничений на эмиссию банкнот в части соответствия нормам золотого покрытия.

В определенном смысле слова вследствие вышеописанных процессов банкноты переродились в бумажные деньги. Однако отождествление современных денег (банкнот и монет) с бумажными было бы ошибкой. Современные банкноты, с одной стороны, сохраняют свою кредитную, обязательственную природу, так как современные деньги являются обязательством центрального банка и подразумевают возврат, а с другой - механизм выпуска их в оборот в большей степени определяется кредитно-депозитной активностью коммерческих банков. Так, в условиях доминирования безналичных денег (средств на банковских счетах) над наличной денежной массой считается, что 95-97% всей денежной массы в стране создается коммерческими банками (например, в США и странах Европейского союза). В связи с этим кредитная природа денег (причина возникновения, источник происхождения) продолжает существовать.

Стоит отметить дуализм природы современных банкнот: происходит сращивание бумажных и кредитных денег. Можно сказать, что современные деньги являются бумажными в широком смысле слова, выступают как знаки кредита - заменители или представители кредитных отношений, учитывая обязательственную природу современных банкнот и механизм их выпуска в хозяйственный оборот.

Развитие торгово-промышленных отношений подразумевало увеличение масштаба операций и усиление роли банков в данных процессах. Банкноты обладали существенными преимуществами по отношении к векселям, однако не могли целиком и полностью удовлетворить потребности участников экономических отношений в связи с ростом платежного оборота, отсутствием у банков возможностей обеспечить денежные требования посредством банкнотной эмиссии. Ответом па данную проблему стало появление еще одного вида кредитных денег - депозитных.

Депозитные деньги основаны на депозитных операциях банков и подразумевают банковские вклады и средства на специальных расчетных счетах, которые переводились с одного счета на другой путем списания и зачисления. Формой, проводником движения депозитных денег выступал, как правило, чек.

Чек - это письменное распоряжение чекодателя своему банку уплатить в пользу чекодержателя определенную денежную сумму либо в наличной форме либо посредством перевода на текущий счет.

Основные свойства чека заключается в том, что:

• чек служит инструментом обналичивания средств в банке;
• чек как вид кредитных денег выполняет функцию средства обращения и средства платежа;
• чек выступает инструментом безналичного денежного обращения.

В современных условиях депозитные деньги включают в себя депозиты до востребования - остатки средств участников экономических отношений на расчетных, текущих, депозитных и иных счетах до востребования, открытых в кредитных организациях, действующих на территории страны, а также начисленные проценты по этим операциях (в частности, в России).

Основные особенности депозитных денег:

• существуют в форме записи но счету;
• подлежат обращению на межбанковском рынке;
• выполняют все функции денег при соблюдении требований к выполнению деньгами их функций;
• носят кредитный характер и являются обязательствами кредитных организаций;
• являются законным средством платежа;
• их обращение основано на использовании чеков, депозитных и иных сертификатов и платежных карт.

Ключевые преимущества депозитных денег тесно связаны с их безналичной формой существования. Однако безналичная форма депозитных денег порождает и дополнительные риски, связанные с возможными цифровыми преступлениями, кражей средств со счетов и пр.

Возникновение и последующее развитие кредитных денег стало необходимой составной частью возникновения и развития капитализма. Капитализм вырос из простого товарного производства и торговли, в рамках которых уже сформировалась и действовала металлическая денежная система, где золото давно и успешно выполняло функции денег.
Капитализм, вырастающий из простого товарного производства, поднимает и это производство, и свойственную ему денежную систему на более высокую ступень общественного развития. На смену обращению товара в эпоху капитализма приходит кругооборот капитала, который создает целый ряд важных экономических последствий.
Во-первых, обращение капитала создает гораздо более прочные экономические связи между членами общества, чем те, которые создавала торговля - всякая экономическая деятельность в обществе, будь то производство или торговля, становятся составными элементами движения капитала.
Во-вторых, поскольку кругооборот капитала представляет собой взаимодействие его составных элементов во времени, то движение денег в составе этого кругооборота осуществляется в основном в порядке кредитных сделок. Господствующей формой движения денег становится кредит.
В-третьих, в ходе движения капитала его ценность увеличивается. Поэтому деньги, выражающие эту ценность и включенные в ее движение, должны также обладать способностью роста их ценности во времени.
В-четвертых, превратив в товар все факторы производства и сделав их составными элементами капитала, капитализм превращает в товар и деньги, выражающие ценность этих составных элементов и всего капитала в целом.
Прочность экономических связей при капитализме создает возможность для функционирования символических денег, не имеющих собственной ценности. Непрерывное движение капитала требует от его денежной формы высокой мобильности, способности быстро перемещаться, не теряя при этом своей ценности и продолжая ее наращивать соответственно росту ценности реального капитала. Преобладание кредитных сделок и превращение денег в товар также предъявляют к деньгам определенные требования.
Всем этим требованиям соответствуют кредитные деньги, которые получают прогрессирующее развитие при капитализме. Они представляют собой символические деньги, не имеющие собственной
ценности, что становится возможным благодаря прочности общественных экономических связей. Большинство форм кредитных денег заключают в себе процент, и поэтому их ценность обладает способностью расти во времени. И наконец, кредитные деньги осуществляют свое движение в экономике как товар: свойственная им покупательная способность или встроенный в них доход в виде процента продаются и покупаются на кредитном рынке. В форме кредитных денег деньги превращаются в денежный капитал, который становится составным элементом кругооборота капитала и постоянно находится в движении.
Денежный капитал - это более высокая ступень развития денег, поглощающая в себя прошлые свойства денег и добавляющая к ним новые. Это одновременно деньги в их прошлом значении и функциях, и новая, более высокая категория денег, выполняющая новые задачи и обладающая для этого новыми свойствами.
Натуральные деньги в виде благородных металлов, унаследованные капитализмом от предыдущего хозяйственного уклада, оказались плохо приспособленными к выполнению задач денежного капитала. Поэтому, используя металлическую денежную систему как основу денежного хозяйства, капитализм создает и развивает на этой основе новый класс денег и новую систему - кредитные деньги и кредитную систему. В течение длительного времени две денежные системы действуют совместно, при этом металлическая денежная система служит для кредитной опорой и гарантом, пока кредитная система не достигает своей зрелости и не перестает нуждаться для устойчивости и надежности своего действия в разменности кредитных денег на золото.
Поскольку кредитные деньги имеют символическую форму, для их нормального функционирования требуется общественная гарантия. Натуральные деньги в такой гарантии не нуждались - они обладали собственной ценностью в качестве продукта. Для нормального функционирования кредитных денег необходимо правовое закрепление правил их существования и операций с ними. Помимо правового обеспечения для устойчивости кредитных денег большое значение имело действие в течение длительного времени принципа разменности кредитных денег в форме банкнот и вкладов на золото.
Кредитные деньги - это новый класс денег, адекватно отражающих ценность капитала, причем не только в каждый данный момент, а в ее движении, в процессе возрастания этой ценности. Существует три основные формы кредитных денег: вексель, банкнота и депозитные деньги. Развитие и совершенствование расчетов на основе депозитных денег привело к появлению и распространению производных форм депозитных денег: чеков, кредитных карточек и инструментов электронных расчетов.

Развитие и совершенствование кредитных денег происходит как составная часть развития и совершенствования банковской системы и движения денежного капитала. Депозитные деньги как высшая форма кредитных денег наиболее полно и эффективно выполняют функции денежного капитала и постепенно вытесняют из денежной системы натуральные деньги в форме золота.
Капитализм не придумал кредитные деньги - он взял их из жизни в виде уже существовавших долговых обязательств, адаптировал к своим потребностям и развил до высокой степени совершенства.
Наиболее типичной первой формой кредитных денег стал коммерческий вексель. Коммерческий вексель как новый вид денег более высокого порядка, обладая свойствами, общими для всех разновидностей денег, приносит с собой в денежное хозяйство новые свойства, принципиально отличающие его от металлических денег.
Коммерческий вексель, как и любые другие деньги, выполняет функцию меры ценности. В нем получает свое выражение ценность того товара, который был предоставлен в кредит взамен данного обязательства. При этом ценность данного товара выступает в символической форме: в виде числа, удостоверенного подписью лица, выдавшего вексель. Поскольку вексель возник и длительное время применялся в условиях металлической денежной системы, в векселе ценность переданного товара выражена в денежных единицах, которые сложились в металлическом обращении. На этой основе возникает общность содержания между векселем и металлическими деньгами. Вексель воспринимает функцию меры ценности от предыдущей формы денег. Это обеспечивает преемственность и взаимозаменяемость двух видов денег как однородных экономических категорий.
Второе основополагающее свойство денег, присущее векселю, состоит в том, что он выполняет функцию сохранения ценности, причем, на более высоком уровне, нежели металлические деньги, благодаря тому, что в сумме обязательств, зафиксированной в векселе, в виде процента заложен рост, который начинается с даты его выдачи и заканчивается датой погашения. Сумма обязательства по векселю отражает ценность хозяйственных ресурсов, которые в течение данного отрезка времени должны быть использованы как капитал и соответственно увеличиться по своей ценности. При этом в качестве хозяйственного ресурса могут выступать не только товары, но и деньги. Поэтому коммерческие и финансовые векселя близки по своей природе.
К установленному сроку ценность товара или денег, выраженная в векселе, не только сохраняется, но и увеличивается адекватно тому, как увеличится их ценность в ходе их применения в качестве капитала. Тем самым в векселе как исходной форме кредитных денег функция сохранения ценности трансформируется в функцию накопления.

Обладание базовыми функциями денег делает вексель способным выполнять активные функции денег. Если вексель находится на руках своего владельца вплоть до даты погашения, он остается долговым обязательством и в качестве денег служит лишь мерой ценности переданных в кредит товаров или денег, а также средством накопления. Но погашение векселя, по которому истек срок, осуществляется наличными деньгами. Если же вексель до истечения срока используется в качестве платежного средства, он выполняет активные функции денег. Но он не действует в качестве средства обращения - вексель начинает использоваться сразу в качестве средства платежа, в наиболее зрелой функции, приобретенной и отшлифованной натуральными деньгами в течение длительного исторического развития.
Вексель выступает как средство платежа в сфере крупных операций для проведения расчетов, обслуживающих движение капитала, оставляя за пределами своего применения сферу розничной торговли и других мелких хозяйственных операций. Уже в XVII в. в Англии в кредит проводилось от двух третей до четырех пятых всех торговых операций, во Франции - более половины. Эта тенденция сохранилась и в дальнейшем.
Использование векселей в качестве платежного средства открывает возможности для обеспечения бесперебойного движения капитала по стадиям его кругооборота, независимо от наличия в каждый данный момент достаточного количества металлических денег. Тем самым устраняются препятствия росту капитала и капиталистического производства.
Действие векселей в денежной системе регламентировано подробно разработанными правовыми нормами. Применительно к коммерческому векселю как исходной форме кредитных денег среди правовых условий его обращения особое значение имеет его бесспорный характер. Важнейшие характеристики векселя - его абстрактность и бесспорность, обеспечивающие его обращаемость как денег. В современной России вексельное обращение опирается на Постановление Президиума Верховного Совета РСФСР от 24 июня 1991 г. "О применении векселя в хозяйственном обороте РСФСР" и другие нормативные документы. Ранее в СССР векселя использовались во внутреннем обращении как порождение НЭПа, начиная с 1922 г. и до 1930 г., когда внутреннее вексельное обращение было ликвидировано. Поскольку использование векселей в международных расчетах было общей практикой, СССР также применял их и в 1936 г. присоединился к Женевским вексельным конвенциям 1930 года. Россия в качестве правопреемника СССР является членом этих конвенций и развивает свое вексельное обращение в согласии с их положениями.
Векселем считается ценная бумага, содержащая простое и ничем не обусловленное обещание векселедателя (в случае простого векселя) или его предложение третьему лицу (в случае переводного векселя)
произвести платеж указанной суммы в обусловленный срок. Различают простой и переводной вексель. Простой вексель - это обязательство должника вернуть указанную сумму кредитору. Переводной вексель - это приказ должника произвести платеж указанной суммы кредитору. Переводный вексель называют траттой. Благодаря передаточной надписи (индоссаменту) он может переходить из рук в руки, т.е. обращаться в качестве платежного средства. Чем больше индоссаментов, несет на себе вексель, тем сильнее доверие к нему, поскольку все подписавшие его несут солидарную ответственность.
Наиболее характерными особенностями векселя, делающими его удобным для применения в качестве средства расчетов, являются его абстрактность (то есть отсутствие в векселе указания на причины возникновения долгового обязательства) и бесспорность, то есть безусловная обязательность оплаты векселя в установленный срок.
Несмотря на правовую защиту, остаются возможными злоупотребления с векселями. К ним относятся выдача дружеских векселей, которые партнеры выписывают без всякой товарной сделки, исключительно ради того, чтобы их можно было учесть в банке и получить от него деньги. Векселя, не имеющие товарного покрытия, называют также бронзовыми векселями.
Кроме коммерческих векселей, существуют также финансовые векселя. К ним относятся государственные казначейские векселя, выпускаемые для покрытия дефицита бюджета или разрыва в кассовых поступлениях, а также банковские векселя, выпускаемые под депозиты в банке. По своей природе финансовые векселя, выпускаемые банками и другими финансовыми институтами, являются дубликатами денежных ресурсов, находящихся в распоряжении этих институтов и используемыми для погашения обязательств по этим векселям, действующим в течение определенного срока в качестве средства расчетов и одновременно способных выполнять функцию накопления благодаря заложенному в них проценту.
Однако, векселю присущ ряд недостатков, который не позволил ему стать универсальной формой кредитных денег.
Во-первых, вексель оказался пригодным для обслуживания только отдельных операций в движении капитала, например, расчетов с поставщиками и оптовыми торговцами. Он не годится для финансирования инвестиций, а также для выплаты зарплаты и других регулярных выплат доходов.
Во-вторых, круг оборота векселя ограничен либо постоянными прочными деловыми связями предпринимателей, либо пределами известности о солидности и кредитоспособности фирмы, выпускающей векселя.
В-третьих, с помощью векселя имеется возможность сделать лишь один четко определенный платеж - его нельзя раздробить и использовать для обслуживания нескольких платежных операций.
Вексель по причинам своего происхождения и особенностям оборота характеризуется как частные кредитные деньги. Частный характер происхождения векселя ограничивает его возможности выполнять функции кредитных денег. Недостатки векселя в деле выполнения им роли денег, соответствующих потребностям капитализма, преодолеваются путем дальнейшего развития кредитно-денежных отношений, появления и развития новых форм кредитных денег.
Препятствия и ограничения, на которые наталкивается развитие кредитных денег в форме коммерческих векселей, позволяет преодолеть банковская система. Вместе с превращением коммерческого кредита в банковский кредит происходит появление новых форм кредитных денег - банкнот и депозитных денег.

Банкнота - это следующая после векселя форма кредитных денег. Банкнота необходима для того, чтобы придать кредитным деньгам способность выполнять функцию средства обращения, которую не могут выполнять векселя. Исторически появление банкнот происходило в результате операции учета векселей, которую проводили коммерческие банки.
Фактически это означало замену одного частного долгового обязательства (коммерческого векселя) на другие частные долговые обязательства (векселя банкира). Но при этом банкноты получали ряд преимуществ. Во-первых, банк, как правило, пользовался более широким доверием, чем отдельные, даже крупные, фирмы или предприниматели. Во-вторых, довольно скоро право эмиссии банкнот монопольно закрепилось за Центральным банком страны. В-третьих, прочность положения банкноты и ее способность выполнять денежные функции подкреплялась обеспеченностью размена банкнот на золото.
Обязательство размена банкнот на золото представляло собой форму связи между металлической денежной системой и вырастающей на ее основе кредитной денежной системой. Благодаря этому условию сложился механизм сосуществования и взаимодействия двух систем, при котором исторически старая система действовала в качестве фундамента или опоры для новой системы, поддерживая ее, пока она не обрела собственной прочности и зрелости. Золотые деньги помогали утвердиться кредитным деньгам, которые пришли им на смену.
Таким образом, ценность, которую выражают банкноты - это ценность товарных ресурсов, участвующих в хозяйственной жизни, и лишь затем - ценность золота из денежных хранилищ.
Отметим одно важное обстоятельство. Банкноту часто путают с государственными бумажными деньгами. Это заблуждение возникает из представления, будто банкноты предназначены для замены в обращении золотых монет. В действительности предназначение банкноты состоит совсем в другом: она дополняет денежное хозяйство необходимой формой кредитных денег для выполнения функции средства обращения, а ее разменность на золото - это форма связи кредитной денежной системы с металлической системой и способ, посредством которого металлическая система обеспечивает надежность и прочность кредитной системы.
Поскольку банкнота появляется взамен коммерческого векселя, в ней находит выражение ценность товара, ранее выраженная в векселе. Однако, общество и государство рассматривает банкноты, в первую очередь, как заместителей золота в обращении и расценивает их надежность только с точки зрения их золотого обеспечения. По этим причинам государством устанавливается золотое содержание банкнот и обеспечивается разменность банкнот на золото. В действительности соответствующая ценность золота, которую банкноты заменяют в обращении, имеет значение в качестве гарантии в случае нарушения нормального хода обращения банкнот. Поэтому банкнота в действительности представляет не золото, бездействующее в составе резервов, а товары, находящиеся в движении.
Однако, анализ места банкноты и ее свойств в качестве кредитных денег, показывает, что банкнота - это промежуточная и при этом ущербная форма кредитных денег, предназначенная для выполнения только функции средства обращения. В форме банкноты кредитные деньги как бы несколько деградируют. Это естественно, поскольку банкнота предназначена выполнять функцию средства обращения, которая была важнейшей для обслуживания потребности простой торговли, т.е. предыдущего по отношению к капитализму типа товарно-денежных отношений. Вексель, от которого произошла банкнота, был приспособлен адекватно отражать ценность капитала, благодаря присущим ему функциям средства накопления и средства платежа. Банкнота этими функциями не обладает, она приспособлена отражать ценность товаров в товарном обращении.
Банкнота расширяет границы действия кредитных денег: в отличие от векселя она выступает как всеобщее законное платежное средство. С того времени, как эмиссия переходит к Центральному банку, банкнота становится обязательным к приему законным платежным средством на всей территории страны. Банкнота позволяет осуществлять дробные платежи, которые невозможно было исполнять с помощью векселя. Но за преодоление недостатков векселя и расширение пространства действия кредитных денег банкнота платит ухудшением качества данной формы кредитных денег. В форме банкноты кредитные деньги приобретают функцию средства обращения. Но поскольку в этой функции кредитные деньги как бы возвращаются к прошлому, они "расплачиваются" за это отступление тем, что утрачивают функцию накопления. Банкнота не является более высоким уровнем развития кредитных денег, напротив, - это способ распространения действия кредитных денег вширь, как бы на одной плоскости. Это экстенсивное направление развития кредитных денег, простое расширение пространства их действия. Банкнота не содержит в себе процента и не может так же органично выполнять функцию накопления, как это делал вексель. Она может выполнять эту функцию только механически - путем увеличения банкнот. Однако, поскольку банкноты нужны для обращения, их накопление означает задержку или сбои в обращении товаров и нарушает нормальный ход хозяйственной жизни.
Банкнота может выполнять функцию простого сохранения ценности, свойственную натуральным деньгам, но и эту функцию она может исполнять не по своей природе, а с помощью размена на металлические деньги. Когда размен банкнот нарушается или прекращается, они оказываются не в состоянии без ущерба выполнять эту функцию. Обесценение банкнот в результате инфляции не позволяет им нормально выполнять функцию сохранения ценности, а без этого становится нецелесообразным их накапливать, чтобы выполнять функцию средства платежа.
Таким образом, банкнота как следующая форма кредитных денег расширяет пространство их действия, выполняя функцию средства обращения. Как и все виды денег, она является мерой ценности, но она не может выполнять функцию средства накопления, плохо пригодна для выполнения функций средства сохранения ценности и средства платежа. Отсюда следует: банкнота - это не основная форма кредитных денег, а некая промежуточная форма, обеспечивающая их связь с предыдущим типом денежного хозяйства и нормальное взаимодействие двух типов денежных систем.
Переход права эмиссии банкнот к Центральному банку и официальное установление их золотого содержания создало условия, благодаря которым эмиссия средств обращения и обеспечение их надежного функционирования становится делом государства, принимающим на себя ответственность за работу денежной системы.
Переход эмиссии банкнот под контроль государства постепенно стирает грань между ними и бумажными деньгами. Технически банкнота исполняется на бумаге и в сфере обращения заменяет металлические монеты. Поэтому она воспринимается как бумажные деньги, выступающие заменителями золота. Этому способствует также то обстоятельство, что объем эмиссии банкнот определяется не только суммарной ценностью векселей, предъявленных к учету, но и величиной расчетов в той сфере товарного обращения, где векселя не действуют, а используются наличные деньги. Сфера банкнотного обращения оказывается той областью, где металлическое обращение и обращение кредитных денег действуют совместно, посредством одного и того же орудия обращения. Поскольку банкнота заменяет вексель, она является кредитными деньгами, поскольку она одновременно заменяет золото в обращении, она является представителем металлических денег. Если государство выпускает в обращение неразменные банкноты, они превращаются в государственные бумажные деньги.
На этой почве происходит вполне извинительное смешение понятий, поскольку речь идет об одной и той же форме денег, только применительно к разным обстоятельствам. Когда имеет место здоровое денежное обращение, банкнота служит формой кредитных денег, предназначенных для выполнения главным образом функции средства обращения. Но когда государство злоупотребляет своим правом эмиссии, приостанавливает или прекращает размен банкнот на золото в силу тех или иных обстоятельств, банкноты вырождаются в государственные бумажные деньги, не имеющие прочной связи ни с металлическими, ни с кредитными деньгами.
Переход от векселя к банкноте и расширение благодаря этому сферы применения кредитных денег способствует развитию банковского кредита и прогрессу денежной системы. Но вместе с развитием кредитных денег вширь через посредство применения банкнот возникают новые трудности. Банкнота оказывается непригодной для выполнения функции средства накопления. Банкнота становится способной выполнять в ограниченных пределах функцию сохранения ценности, но не по своей природе, а уподобляясь металлическим деньгам и только через обязательное условие размена на эти деньги. Накопление банкнот может осуществляться только механическим путем - путем наращивания их количества, а при условии размена на золото это автоматически означает наращивание добычи золота ради потребностей денежной системы. На время, требуемое для аккумулирования крупной суммы в банкнотах, если это происходит за пределами банковского сектора, данное количество банкнот выпадает из обращения. А это нарушает соответствие количества денег ценности товаров. Наконец, при выполнении крупных платежей возникает чисто техническое неудобство, связанное с накоплением и перемещением больших сумм наличных денег, их хранением и обеспечением безопасности.
В итоге принципиальные характеристики кредитных денег как денег более высокого порядка, которые проявились в векселе, при переходе к банкноте во многом оказались утраченными. В составе утраченных оказалось одно из главных свойств кредитных денег: служить средством накопления, т.е. органично выполнять функцию средства выражения ценности капитала - увеличиваться в своей ценности во времени вместе с ростом ценности капитала.
Развитие денежной системы находит способ преодоления недостатков банкноты путем дальнейшего прогресса кредитных денег как символических денег, непосредственно выражающих ценность товарных ресурсов в виде численной величины, которая, будучи

соответствующим образом удостоверена, оказывается достаточной для выполнения денежных функций. В качестве следующей формы кредитных денег появляются депозитные деньги, фигурирующие в качестве записей на счетах. Они наиболее приспособлены для выражения ценности капитала и обслуживания потребностей его движения.
Депозитные деньги - высшая форма кредитных денег. В них ценность товарных ресурсов получает свое выражение в виде числовых записей на счетах. Эти записи, благодаря действию определенных правил, в полной мере выполняют все функции денег. Подобно коммерческому векселю, депозитные деньги также имеют символический вид: это число, занесенное на специальный счет. Процедура открытия счета и ведения последующих операций регламентирована соответствующими нормативными актами, как и другие стороны деятельности банков и других финансовых учреждений. Путем установления необходимых законов и правил депозитные деньги в качестве разновидности кредитных денег получают необходимую для обеспечения их нормального функционирования общественную гарантию.
История депозитных денег насчитывает несколько веков. Их появление относится ко времени появления банкнот и операций учета векселей. Вначале депозит был свидетельством о внесении на хранение в данном банке некоторого количества золота. Он стал действовать как кредитные деньги, когда банки в результате учета векселей вместо выдачи клиентам денег монетами или банкнотами стали открывать для них счета, посредством которых клиенты могли осуществлять платежи путем списания соответствующих сумм.
Возникновение депозита означает, что ему предшествовал товарный кредит, поскольку всякая сумма в деньгах является эквивалентом обращающихся в хозяйстве товаров, и следовательно, претензией на эти товары. Если деньги не были обращены в товары, следовательно, лицо оставило соответствующее количество товарных ценностей в распоряжении общества, т.е. оказало обществу товарный кредит. Чтобы эти товары были приведены в движение, их должна вызвать соответствующая сумма денег, предъявленная в виде спроса. Помещая деньги на депозит, вкладчик предоставляет в распоряжение общества такую сумму. Это означает, что он оказал обществу товарный кредит и еще обеспечил общество соответствующей суммой денег, чтобы эти товары привести в движение. Так формируется экономическая основа процента по депозиту как части прибыли, полученной за счет использования в качестве капитала товаров и денег, предоставленных обществу в кредит. Депозитные деньги, будучи эквивалентом ценности соответствующих товаров, служат мерой ценности этих товаров. Депозитные деньги выполняют функцию накопления благодаря проценту, который начисляется на депозиты, т.е. выполняют функцию сохранения ценности на высоком уровне, соответствующем кредитным деньгам. Таким образом, депозитные деньги обладают двумя конституирующими свойствами денег - они являются мерой ценности и средством сохранения ценности. Это делает их способными выполнять расчетные функции денег.
Будучи высшей формой кредитных денег, депозитные деньги прогрессируют вместе с прогрессом самой рыночной экономики, ее банковской системы и техники операций. В форме записей на счетах кредитные деньги совершенствуются как денежный капитал, чтобы более полно отражать и обслуживать движение реального капитала. Они перешагивают через функцию средства обращения, проявляя свой потенциал в функции средства платежа. Постепенно эта функция в исполнении депозитных денег расширяет масштабы своего действия, охватывая все стадии движения капитала, включая торговлю и сферу обращения. Функция средства платежа трансформируется у этого вида денег в функцию средства расчетов, которая обслуживает все виды платежей. Прогресс науки и техники, а вместе с ним прогресс рыночных институтов и инструментов, в особенности прогресс техники банковских операций, приводит в настоящее время к тому, что функция расчетов интегрирует в себе функцию средства платежа и функцию средства обращения. С помощью современных электронных средств расчетов становится возможным осуществлять расчеты с банковских счетов как по розничным покупкам и операциям, так и по всем другим операциям, связанным с хозяйственной деятельностью.
Преобладание в современных условиях функции средства расчетов в качестве ведущей активной функции кредитных денег отражает действие тенденции к превращению всех товарных ресурсов в капитал, а всех денег, выражающих ценность этих ресурсов, - в денежный капитал. Операции с депозитными деньгами позволяют эффективно использовать их в качестве денежного капитала.
Одно из проявлений прогресса кредитных денег состоит в появлении и развитии их производных форм, применение которых открывает новые возможности продвижения вперед денежно-кредитной системы и совершенствования кредитных и расчетно-платежных операций. В современной науке и практике производные, так же как и основные формы денег, принято относить к категории кредитных инструментов, с помощью которых производятся те или иные операции в денежно-кредитной системе.
Производные формы денег не следует отождествлять с самими деньгами. Это инструменты или, вернее сказать, приказы, посредством которых депозитные деньги приводятся в движение. Современные производные деньги включают чеки, кредитные карточки и другие формы приказов. Их появление и развитие, связанное с прогрессом банковской техники, оказывает растущее по своим масштабам влияние на денежную систему.
Отмеченные инструменты работают как деньги только в ограниченных функциях. Это относится, в первую очередь, к функции средства обращения. Депозитные деньги как высшая форма кредитных денег не выполняют функции средства обращения. Эта функция - принадлежность более низких форм денег. Но при необходимости, депозитные деньги делегируют эту функцию своей производной форме - чеку.
Чек является инструментом, с помощью которого осуществляются расчеты. Если клиент имеет депозит в банке или получил от него кредит, то на основании договора банк может выдать клиенту бланки чеков на сумму депозита или кредита. Чек представляет собой денежный документ установленной формы и действует как приказ выдать деньги со счета или перевести их на другой счет. Передача чека от одного лица к другому в качестве инструмента платежа подразумевает платеж и освобождает плательщика от дальнейшей заботы о выполнении этой операции. Действительный платеж произойдет, когда деньги на счете в банке вступят в движение. Чек, переходя из рук в руки, действует как кредитное средство обращения. Чековая функция обращения бывает чрезвычайно короткой, поскольку сроки предъявления чека к погашению жестко регламентированы во избежание существования дублирующей денежной массы.
Известны три основных вида чеков: именные, не подлежащие передаче другому лицу; предъявительские - без указания получателя и ордерные чеки, которые выписываются на определенное лицо, но могут переходить из рук в руки посредством передаточной надписи (индоссамента) на обороте.
Чек появился в денежном хозяйстве на рубеже XVI-XVII веков одновременно в Великобритании и Голландии. Законы, регламентирующие применение чеков, были приняты только во второй половине XIX в. С тех пор применение чеков получило огромные масштабы. Они используются во внутреннем обороте для получения в банке наличных денег и как средство платежа. Один и тот же чек может многократно обращаться благодаря передаточным надписям и обслужить множество платежей. Банки путем оплаты выставленных на них чеков осуществляют расчеты между клиентами, переписывая депозитные деньги с одного счета на другой или выдавая соответствующие суммы банкнотами. Погашение обязательств по чекам, выписанным на разные банки, происходит через расчетные палаты, где по чекам проводится взаимозачет, а остаточные суммы зачисляются на соответствующие счета банков. В международных расчетах применяются банковские чеки, посредством которых осуществляются в основном платежи неторгового характера.
Женевская чековая конвенция 1931 г. способствовала распространению единообразного чекового закона в международных масштабах.
В России чековый оборот осуществляется на основе "Положения о чеках", утвержденного Постановлением Верховного Совета России от 1 марта 1992 г.
Кредитные карточки - это электронные денежные инструменты. Они не действуют как средство обращения благодаря техническим возможностям немедленно пустить в движение деньги со счета в дистанционном режиме. Поэтому их часто называют "электронными деньгами". Но все-таки это не деньги. Так же, как чеки - это "дремлющие приказы" на приведение в действие депозитных денег, находящихся в банке. Пока приказ дремлет в кармане вкладчика, деньги находятся в банке и используются по его усмотрению. Когда приказ будет отдан, деньги вступят в движение по усмотрению вкладчика, но в пределах банковской системы (за исключением случаев размена в банкомате на наличные). При этом деньги все время остаются в банковской системе. Появление и развитие электронных денежных инструментов означает, что превращение всех денег в денежный капитал достигло в современных условиях своей максимальной степени.
Существуют кредитовые и дебетовые кредитные карточки. Они выпускаются в форме пластиковой карточки, в которую вмонтирована микросхема с соответствующими записями. Применение карточки позволяет списывать деньги с банковского счета клиента на счет его контрагента в дистанционном режиме. В развитых странах кредитные карточки применяются для оплаты широкого диапазона товаров и услуг - в магазинах, на бензоколонках, телефонной связи и т.д.
В России кредитные карточки выпускают крупнейшие банки при наличии у клиентов достаточных средств на его счете.
Прогресс электронной техники, средств связи и программного обеспечения, а также защиты систем позволил внедрить электронные системы расчетов по крупным хозяйственным сделкам. В отличие от операций с кредитными карточками, обслуживающими розничные сделки, эти операции относятся к оптовым электронным расчетам.
Современные электронные расчеты бурно развиваются и имеют тенденцию стать основным средством денежных расчетов.