On Balance Volume (OBV Балансовый объем). Важные закономерности в динамике рынка

Индикаторы объема пользуются заслуженной популярностью среди валютных и фондовых трейдеров. Одним из самых популярных индикаторов показывающих общее количество транзакций (сделок) в единицу времени является Volumes, входящий в базовый комплект платформы MetaTrader.

Индикатор Volumes является простым и «классическим» примером инструмента, показывающим вероятность и направлении будущего движения цены. Он не запаздывает и визуально представляет собой гистограмму на которой зеленым окрашивается столбе, который выше предыдущего, а красным столбец ниже предыдущего. «Высокие» столбцы свидетельствуют о сильном рынке, маленькие в основном характерны для бокового рынка или ухода с рынка крупных участников.

Прежде чем рассматривать способы использования технического индикатора Volumes внесем важное уточнение. Все индикаторы объема применительно к рынку Форекс никоим образом не показывают реальные данные денежной массы в открытых позициях. Индикатор Volumes показывает так называемый тиковый объем, т.е. общее количество сделок открытых на рынке в текущий момент времени. Индикатор может показывать объем сделок только по конкретному брокеру или нескольким дилинговым центрам, но еще раз отметим это далеко не весь рынок.

Настройки индикатора позволяют редактировать цвет и толщину столбцов гистограммы и уровни для более тщательного анализа. На индикатор также могут быть нанесены скользящие средние как элемент общей торговой системы. Существуют различные модификации «стандартного» Volumes, такие как Better Volume, но общий принцип работы остается неизменным.

При анализе ситуации на рынке с помощью Volumes если цена и уровень текущего объема растут , это может сигнализировать о том, что тенденция к росту вероятнее всего сохранится. Противоположная ситуация при снижении цены и уменьшении объема – «медвежье» движение рынка будет продолжаться. В случае, когда меняется цвет текущего столбца, например, после нескольких зеленых появляется красный, следует искать подтверждение смены текущего тренда.

При анализе гистограммы индикатора также необходимо учитывать рисунок текущей ценовой свечи. Например, при росте цены существенного увеличения объема не наблюдается, то это может говорить о том, что позиции «медведей» достаточно слабы, если несколько сделок смогли вызвать ценовой сдвиг. Но это можно трактовать иначе – количество сделок может быть небольшим, но с большой денежной массой и это также может быть причиной ценовых всплесков.

Посмотрим на противоположную ситуацию. Индикатор показывает приличный объем, но движения цены практически не происходит. Это может быть в двух случаях:

1. Количество сделок велико, но общая денежная масса недостаточна для движения рынка. Это означает, что на рынке отсутствуют крупные игроки и возможно стоит повременить с открытием сделок.
2. Объем сделок и задействованных денежных средств «быком» и «медведей» примерно одинаковы и рынок находится в состоянии относительного равновесия. Поэтому и ценового движения не наблюдается. В таких случаях необходимо проявить осмотрительность и дождаться начала ценового движения, которое почти всегда очень сильное и долговременное.

Как и во многих других технических индикаторах, важным сигналом является появление дивергенции т.е. расхождение в направлении движения графика индикатора и цены. На рисунке показан наглядный пример ценовой дивергенции.

Подводя итог можно сказать, что несмотря на все недостатки индикаторы объема вполне можно использовать в техническом анализе рынка Форекс. Но использовать их нужно только в комплексе с другими индикаторами, такими как скользящие средние или уровни Фибоначчи.

Индикатор объемов представляет собой гистограмму, показывающую количество или объем сделок совершенный на рынке Форекс за определенный период времени.

Когда говорят об , обычно подразумевают тиковые или фьючесрные объемы…

В основном на финансовых рынках под объемами понимают общее количество проторгованных контрактов по конкретному инструменту за определенный период времени.

Так, например, если за день на рынке было куплено и продано 20 тыс. контрактов, то говорят, что объем торгов составил 20 тыс.

Однако такой подход применим лишь к фондовому рынку. На рынке Форекс дела обстоят несколько иначе. Здесь невозможно отследить общую сумму сделок на рынке, выраженную в стандартных лотах, поэтому трейдеры используют так называемые тиковые объемы.

На следующей картинке вы можете сравнить гистограмму тикового и фьючерсного объема:

Технически, разница между ними в том, что тиковые объемы отображают общее количество изменений цены за определенный период времени. Например, если за час цена менялась 120 раз, то тиковый объем составит 120, в то время как количество проторгованных контрактов будет совсем другим.

А визуально, как видите, они практически не отличаются. И если предположить, что фьючерсные объемы — истина, то высокая степень корреляции позволяет нам использовать данные предоставляемые тиковыми объемами практически без потери эффективности.

Теперь что касается индикаторов…

На данный момент индикатор реальных объемов (фьючерсных) для МТ4 существует только на сайте кластердельты. Остальные индикаторы будут на основе тиков.

Стандартный индикатор Volumes

В терминале MetaTrader 4 есть стандартный индикатор объемов, который называется Volumes.

Описание индикатора Volumes гласит, что на графике значение объема соответствует количеству тиков в одой свечке. Таким образом, если в терминале выбран часовой таймфрейм, то один столбик на индикаторе объемов укажет количество тиков на рынке за один час.

Столбики индикатора Volumes в стандартных настройках могут быть окрашены в зеленый или красный цвет.

Столбик зеленого цвета указывает на то, что количество тиков на рынке по выбранной валютной паре увеличилось за последний час по сравнению с предыдущим часом.

Красный столбик , наоборот, указывает на то, что количество тиков на рынке за последний час уменьшилось по сравнению с предыдущим.

Существует также и альтернативный вариант индикатор с дополнительным функционалом.

Better Volume 1.5 + Alerts

К сожалению , стандартный индикатор объемов Volumes в МТ4 не всегда соответствует ожиданиям трейдеров, поэтому предлагаем скачать альтернативный вариант индикатора объемов - Better Volume. Это один из лучших на данный момент, а точнее наиболее популярный индикатор объемов для торгового терминала MetaTrader.

От предыдущей версии индикатора Better Volume 1.4 отличается более широкими возможностями настройки.

Данный индикатор объемов существенно отличается от стандартного Volumes, и он не просто показывает динамику тиковых объемов на рынке, но и расшифровывает ее, предоставляя трейдеру уже готовые торговые сигналы. Далее мы перейдем к расшифровке сигналов индикатора Better Volume.

Расшифровка сигналов Better Volume

Индикатор окрашивает вертикальные столбики объемов в голубой, желтый, зеленый, красный и белый цвета.

Голубых столбиков в гистограмме индикатора Better Volume больше всего. Голубой столбика означает, что ничего особенного на рынке не произошло и объемы торгов соответствуют стандартным значениям для своего временного периода. Торговля идет спокойно и без тенденций к смене тренда.

Появление желтого столбца означает, что объем торгов на рынке очень мал. Такой столбец всегда имеют очень маленькую высоту. Снижение объемов происходит обычно в то время, когда текущий тренд подходит к своему завершению. Желтый столбик может также означать окончание коррекции на рынке.

Зеленый столбик означает присутствие больших объемов на рынке. При этом величина свечи, соответствующей зеленому столбику обычно небольшая. Такая ситуация является типичной, когда крупные хедж фонды закрывают свои позиции или открывают новые. Появление зеленого столбика на индикаторе объемов также говорит о возможной смене тренда. Однако это не значит, что цена сразу резко развернется. Разворот цены может произойти позднее из-за эффекта инерции рынка.

Красный столбик на графике объемов обычно выделяется своей высотой. Появление такого столбика обычно означает сильный перевес покупателей на рынке. Такая ситуация обычно случается, когда на рынок резко выходят покупатели. Вслед за красным столбиком может последовать разворот тренда с медвежьего на бычий или же глубокая бычья коррекция.

Белый столбик выполняет те же функции, что и красный. Различие лишь в том, что его появление означает резкую активизацию продавцов на рынке. Вслед за белым столбиком может следовать разворот рынка вниз после восходящего тренда или же глубокая медвежья коррекция.

Диаграмма индикатора Better Volume также включает в себя скользящую среднюю, основное назначение которой – разделение столбиков объемов по высоте.

В заключении хотелось бы отметить, что индикатор Better Volume дает трейдерам фактически базу для построения собственной торговой системы. Ведь несмотря на его простоту, он апеллирует к фундаментальной информации – торговым объемам на рынке, которые всегда имеют огромное влияние на направление движения цены, а также на формирование и затухание трендов.

В многообразии индикаторов, поддерживаемых различными торговыми терминалами разобраться непросто, особенно новичкам. Но как найти рабочий инструмент, который был бы простым и эффективным одновременно? Сегодня мы поговорим об одном из таких индикаторов, который называется Volumes. Чем он хорош, из чего он состоит и как его правильно применять? Узнайте ответы на эти вопросы здесь!

Volumes — когда размер имеет значение

На сегодняшний день в любой модели торгового Форекс присутствует несколько доступных графических инструментов для анализа ситуации на бирже. Самое почётное место среди этого многообразия занимают, пожалуй, трендовые индикаторы. Поскольку именно они способны давать наиболее полную информацию о текущих и предполагаемых колебаниях рынка. Помимо тенденционных, существует особая группа анализаторов количества сделок купли/продажи под названием Volumes. Они созданы специально для работы с данными по объёмам и проведения соответствующего анализа.

Принципы работы финансового инструмента Volumes

Индикатор объёмов - один из сравнительно простых и доступных инструментов для проведения анализа тенденции. Это наиболее классический метод вывода данных, позволяющих спрогнозировать вероятность изменения значений стоимости в том или ином направлении. Кроме того, Volumes относят к классу инструментов, не подверженных задержкам.

Принцип функционирования данного торгового инструмента основан на том, чтобы наиболее наглядно отображать текущий тренд за счёт постройки рабочего графика путём формирования столбцов двух цветов. Каждый новый бар будет зелёного цвета если он превышает предшествующий, и красным в том случае, если новый столбец располагается ниже предыдущего.

Но до того, как перейти к детальному разбору структуры инструмента Volumes, необходимо обозначить ещё одну особенность, имеющую порой решающее значение при использовании рассматриваемого нами сегодня торгового инструмента. Данный индикатор не даст своему пользователю прямой информации о текущем уровне расходов на ту или иную позицию, или в конкретный период времени.

К сожалению пока не существует утилиты, дающей возможность вывода данных по составным денежным значениям в заданном отрезке формирования курса различных активов. Но Volumes успешно работает и без этого. Обусловлено его правильное функционирование тем, что он наглядно отрисовывает число позиций, завершённых в течение выбранного отрезка времени. Выводится данная информация в окне терминала в виде вертикальных столбиков, образующих диаграмму.

Использование системы Volumes

Но прежде, чем проводить текущей картины рынка при помощи рассматриваемого нами инструмента, необходимо понять то, что ценовые колебания, как и сдвиг элементов диаграммы, можно интерпретировать по-разному. Но обо всём по порядку.

• Если и курс и значение объёма уверенно увеличиваются - высока вероятность того, что существующий тренд продолжится, а значит будет продолжаться и рост.
• Ситуация с нисходящим движением абсолютно аналогична: когда котировка и объём снижаются - ниспадающая тенденция сохранится практически со 100%-ной вероятностью.

В то же время присутствует шанс спада рынка даже тогда, когда объёмы возрастают. Если Вы видите, что после формирования нескольких зелёных паттернов подряд возникает серия из красных столбцов с меньшим значением - это один из признаков того, что приближается остановка роста и последующий реверс тренда.

При торговле с использованием системы Volumes важно быть внимательным. Поскольку преобладания быков либо медведей на рынке может спровоцировать резкий скачок курса в том или ином направлении. Те, кто сможет предугадать это и вовремя войти либо выйти из рынка останутся в выигрыше, остальные же с высокой долей вероятности понесут значительные потери.

Особенности чтения сигналов индикатора Volumes

Анализатор объёмов это один из инструментов с наиболее мощным потенциалом, поскольку он способен оценивать текущее число выдвигаемых трейдерами ордеров, что позволяет впоследствии определить действительность либо ложность пробоя стоимости. Если точнее - событие будет признано действительным и значимым в том случае, если график индикатора совершает колебания соответствующие изменениям курса. Потому стоит в первую очередь обращать внимание на движения тренда, заставляя работать на себя изменения рынка, поскольку зачастую именно благодаря значительным изменениям, возникающим при выходе новостей из мира политики либо макроэкономики, и создаются возможности проведения выгодных сделок.

Ещё одной особенностью рассматриваемого нами сегодня торгового инструмента является то, что в разных терминалах он может иметь различный внешний вид. И хотя почти всегда Volumes вляется гистограммой или диаграммой с разноцветными столбцами либо свечными паттернами, возможен также вариант отображения в виде кривой, колебания которой зависят от текущей тенденции. А грамотное применение данной системы способно принести пользу практически в любой области биржи. Например на рынке Forex применение анализатора объёмов обуславливается тем, чтобы предусматривать моменты завершения позиций и установки стоимости.

Балансный объём

Помимо основной версии, существует модификация Volumes, называемая балансным объёмом. Эта разновидность данной утилиты теханализа наглядно отражает изменения соотношений стоимости с объёмами сделок. Суть работы БО в том, чтобы отслеживать разницу в курсе на закрытии баров. И если финальная котировка предшествующей свечи ниже (выше), чем текущей - уровень более нового бара необходимо сложить (вычесть) с прошлым балансным уровнем.

Объяснение , подаваемых данным индикатором, заложено в том, что балансные колебания предупреждают соответствующие ценовые движения, а это означает, что рост либо снижение уровня БО говорит нам о качестве вложений в тот или иной актив и количестве заинтересованных в нём инвесторов.

Сигналы системы Volumes

Если Вы видите, что текущий курс значительно превосходит график индикатора как по времени, так и по значениям - повышается вероятность возникновения с низкой надёжностью либо вовсе ложных. При этом отсутствие подтверждения встречается как на пиковых позициях бычьего рынка, так и на нижних экстремумах в условиях медвежьей тенденции. Чаще всего в первом случае курс будет увеличиваться без роста балансного объёма, а во втором - котировка будет уверенно падать без аналогичного изменения индикатора. Кроме того возможна ситуация, когда инструмент следует за курсом, ценовой график в обоих случаях значительно опережает график инструмента. Подобная ситуация также может быть причиной возникновения большого количества ложных сигналов.

Существует несколько возможных способов интерпретации показаний, поступающих от Volumes, которые помогут определить присутствие или отсутствие тренда на бирже:

• Повышение курса активов, а также размера заключаемых ордеров говорит о присутствии тенденции;
• Сочетание растущих сделок с падением стоимости валютных пар также говорит о присутствии тенденции, но более слабой, чем в первом случае;
• Падение объёмов говорит о внутреннем ослаблении биржи и отсутствии тенденции.

Завершение

Рассмотрев инструмент внимательней, можно понять, что он не является чем-то ультимативно сложным и недоступным. Здесь нет сложной многоуровневой структуры, как во многих других системах технического анализа, решающую роль играет банальная математика, и умение делать верные расчёты. Хотя комплексный подход никто не отменял - не нужно плоско смотреть на рынок, пользуйтесь различными способами анализа для получения наиболее полноценного набора данных, а значит шанс заключения выгодной сделки многократно возрастёт!

Индикатор Volume - в переводе означает индикатор объёма .

Важнейший индикатор , показывающий ложный или истинный был прорыв цены., т.к он отображает объём совершённых сделок. Следовательно принци работы с ним довольно прост: если при движении цены резко растёт показатель объёма Volume , значит направление движения истинное, и не стоит закрывать глаза на него. В частности подобные резкие движения возникают после выхода важных макроэкономических либо политических новостей. В различных технических программах изображение Volume выглядит по разному, где-то в виде линии, где-то в виде разноцветных свечей, в которых, к примеру, красная свеча говорит об уменьшении объёма текущего периода по сравнению с предшествующим, а зелёная об его увеличении.

Балансовый Объем (On Balance Volume, OBV)

Технический индикатор Балансового Объема (On Balance Volume, OBV) связывает объем и изменение цены, сопровождавшее данный объем. Смысл этого индикатора, придуманного Джозефом Гранвиллем. Если цена закрытия текущего бара выше закрытия предыдущего, значение объема текущего бара прибавляется к предыдущему значению OBV, если закрытие текущего бара ниже предыдущего, текущий объем вычитается из предыдущего значения Балансового Объема.

Интерпретация индикатора On Balance Volume основана на принципе, что изменения OBV опережают ценовые. Согласно этому принципу, повышение балансового объема свидетельствует о том, что в инструмент вкладывают средства профессионалы. Когда позднее и широкая публика начинает вкладывать, и цена, и показания индикатора OBV начинают стремительно расти.

Volume скачать :

Если цена опережает в своем движении индикатор On Balance Volume, возникает так называемое «отсутствие подтверждения». Это может наблюдаться на вершине бычьего рынка (когда цена растет без соответствующего роста Балансового Объема или опережая его) или в основании медвежьего рынка (когда цена падает без соответствующего уменьшения Балансового Объема или опережая его).

Рост цен и рост объема заставляет участников рынка занимать длинные позиции, что в свою очередь поддерживает рост объема торгов. Падение цен при растущем объеме, благоприятствует открытию коротких позиций. В случае, когда цены движутся разнонаправленно в некотором ценовом диапазоне, а объем уменьшается, на рынке появляется неопределенность - количество контрактов уменьшается, поэтому рынок становится чувствительным и непредсказуемым.

Существует множество интерпретаций изменений показаний индикатора. Самые широко распространенные:
- Когда растут цены и растет объем или падают цены при растущем объеме - это признаки наличия на рынке тенденций
- Когда объем падает, это яркий пример внутренней слабости рынка

Здравствуйте.

В этой статье, я хочу продолжить тему горизонтальных объемов, которую я начал совсем недавно, вот она:

Большую часть знаний про анализ горизонтального объема я почерпнул у А.Шевелева, который на мой взгляд является настоящим корифеем объемного анализа, на моем блоге сразу 4 больших обзора его материалов, ссылки на которые вы можете найти здесь, если это Вам интересно: Также мне сильно помогли книги Далтона и Стедлмайера(первооткрыватель профиля рынка).

Важно помнить, что объемный профиль рынка рассматривается для определения приоритета входа при торговле в том или ином направлении и является дополнительным способом оценки силы покупателей или продавцов на рынке.

Объемный профиль представляет из себя количество лотов купленных и проданных по каждой цене за определенный уровень, схематически представим это так. Допустим это 5ти минутная свеча роста с ценами от 10 до 15 долларов за килограмм картошки 🙂 :

За 5 минут цена выросла с 10 до 15 долларов, и за эти 5 минут было куплено и продано 100 кг. картошки, отобразим это в виде вертикального объема:

А теперь давайте дополним все это информацией о том, что по цене 10 рублей купили — 40 кг, по цене 11 рублей — 20 кг, по ценам 12, 13, 14, 15 было куплено по 10 кг. Если мы распределим эти данные в виде гистограммы по каждой цене, то мы получим следующую картину:

Фактически это те же 100 кг, только гистограмма разбита по цене, а не по времени! У нас получился объемный профиль одной 5 минутной свечи. По такому же принципу строятся объемные профили любых тайм фреймов.

Что самое важное в объемном профиле?

1. Максимальный объем. Почему он важен? Максимальный объем показывает нам, что какой-либо ценовой уровень интересен участникам рынка и он может выступать уровнем, который будет отталкивать цену в будущем, если она снова будет такой. Откуда появился этот интерес абсолютно не важно, важно что он есть и он может возобновиться в будущем.
2. Закрытие свечи относительно максимального объема. Внимание, наша свеча закрылась по цене 15 рублей, а максимальный объем картошки был проторгован по цене 10 рублей о чем это говорит? О том, что покупатели готовы покупать картошку не смотря на выросшую цену, они выкупили все «предложение» картошки по цене 10, 11, 12, 13, 14, 15 рублей. Вполне вероятно, что они и дальше продолжат скупать картошку по все более высокой цене! Если бы свеча была красной и она закрылась по 10 рублей, то мы могли бы сказать, что цена была остановлена этим объемом спроса, который появился по цене 10 рублей и это сигнал к тому, что нужно подождать чем закончится эта остановка. Если цена закрылась где-то по середине на росте или падении то лучше просто дождаться того, куда пойдет цена, от этого объема или снова попытается пройти его. То есть это неопределенность!

Давайте я приведу примеры конкретных профилей, которые можно легко использовать. Пример из терминала МетаТрейдер4 и индикатором с сайта MQL5(VP-V6):

Цена находится на уровне поддержки(про уровни читать ):

А теперь давайте посмотрим как выглядит объемный профиль этого же участка графика, в котором я открыл сделку на покупку:

Если мы внимательно посмотрим то становится понятно, что 3 дня цена торговалось в диапазоне и там было совершено очень много сделок, которые могут дать нам импульс для движения!

В момент выхода из этого диапазона мы видим профиль называемый «b»:

Он говорит нам, что на рынке пришло время покупать! Почему? Давайте подумаем, что 3 дня происходило на рынке, когда цена была в диапазоне. Люди открывали позиции, кто-то в рост, кто-то расчитывал на дальнейшее снижение, то есть за 3 дня и предыдущие периоды в том числе была накоплена определенная масса открытых позиций участников рынка, а к чему это приведет, когда цена выйдет импульсом вверх? Верно! Это приведет к тому, что те кто продавал там снизу начнут закрывать свои позиции потому что они оказались не правы и это приведет к еще большему росту цены, а значит мы должны присоединяться к этому движению, потому что оно будет идти пока баланс снова не восстановится и не образуется либо новый диапозон, либо не произойдет, какая-то резкая смена тенденции и мы увидим профиль «p» обратный этому профилю! Так и происходит:

В этом и состоит самый простой способ применять объемный профиль дня! Если мы видим на рынке диапазон и профиль похож на «D» то мы ждем изменения его на «b» или «p», естественно очень важно чтобы при покупке цена была у поддержки, а при продаже она была у сопротивления!

Конечно помним что для покупок при появлении профиля «b» цена обязательно должна закрыться выше диапазона и ниже при появлении профиля «P», если цена выскакивает вверх или вниз, но возвращается в диапазон, то баланс сохраняется!

В данной ситуации профили чередовались следующим образом:

Конечно же профили могут иметь непонятную форму и быть, как пример это день 29 июля, но в данной ситуации верно отнести его к профилю «b».

Максимальные объемы можно использовать, как зоны для входа в позицию, смотрим этот же пример:

Надеюсь данная статья была кому-то полезна!

Напомню Вам, что объемный профиль может быть построен во многих торговых терминалах, таких как ThinkorSwim, MT4, MT5, NinjaTrader, Volfix, ATAS, SB-Proffesional, Market Delta.

Пример составления торгового плана с использованием объемного анализа.