Главная Кадровый учет Дисконтирование будущей прибыли. Как рассчитать прибыль от продаж: формула расчета и расширение возможностей

Дисконтирование будущей прибыли. Как рассчитать прибыль от продаж: формула расчета и расширение возможностей

Все начинающие инвесторы, только начинающие свою «карьеру», насмотревшись (начитавшись) или просто со слов более удачных инвесторов о получаемой прибыли начинают строить планы, сколько они смогут получать денег от своих вложений. В идеале получается очень хорошая сумма, за год увеличивающая в 2-3 раза от первоначальных вложений. А если всё это дело еще и реинвестировать, да дополнительно вносить деньги из собственных средств, то через 5-6 лет, по их подсчетам они станут миллионерами, или по крайне мере достаточно обеспеченными людьми.

А теперь давайте я опущу вас с небес на землю. Все это звучит конечно красиво, но это в теории. Если бы все было так просто, большинство людей на планете были бы уже богачами и нигде не работали, и получали бы пассивный доход от своих инвестиций.

В реальной жизни все не так. Все почему-то забывают про существующие риски потери средств (как полное, так и частичное). Или вероятность получения прибыли намного отличающейся от заявленной (конечно же в меньшую сторону). Добавим еще время, в течении которого вы ищите достойный проект для инвестиций, в течение которого ваши деньги не приносят вам никакого дохода и лежат мертвым грузом.

Даже если вы соблюдаете все правила инвестирования в интернете: вкладываете в надежные низкорисковые проекты, хорошо диверсифицируете свои вложения, постоянно проводите анализ текущих и новых проектах, занимаетесь самообразованием в сфере вложений — вы все равно не в состоянии все просчитать и предвидеть. А каждая такая проблема немного снижает конечную прибыль, в совокупности же общий доход падает в разы.

Так как же определить будущую прибыль от своих вложений?

Для начала вы должны определиться какой доход вы хотите получать? Ответ чем больше, тем лучше — неправильный. Нужна конкретная цифра. И исходя из этого мы строим наш инвестиционный портфель с финансовыми инструментами определенной доходности. Следует помнить, чем выше потенциальная доходность, тем существенно повышаются различные риски. За все надо платить. Я не сторонник высоко рискованных инвестиций. Помимо высоких рисков они требуют постоянного контроля за своими вложениями, короткий срок жизни подобных проектов заставляет искать все новые и новые способы вложений.

Другое дело низкодоходные (в крайнем случае среднедоходные) инвестиции. Здесь все более-менее спокойно и стабильно. Про них и поговорим.

Допустим вы хотите получать прибыль в размере 30-40% за год. Это конкретная цифра. И заработать такую прибыль — РЕАЛЬНО!

Порядок действий следующий.

Допустим у нас есть 1000$. И соответственно, мы планируем получить прибыль в размере 300-400 долларов (соответственно 30-40%).

Вариант 1.

1. Прибыль в 40-50% в год — это 3-4% в месяц. Вкладываем деньги в проект дающий такую не меньшую доходность, а еще лучше чуть больше, допустим под 5%.

Здесь возможны 3 варианта развития событий.

1. Проект в течении всего срока исправно выплачивал прибыль. И через год ваши инвестиции увеличились на 60%. Это идеальный вариант.

2. Вы реинвестировали всю прибыль для получения еще большего дохода, но практически в конце срока происходит закрытие проекта и вся ваша прибыль осталась на экране монитора. Убыток — 100%.

3. Вы постоянно выводили прибыль, но в определенный момент наступил скам. Вы опять в минусе. В лучшем случае, если проект закрылся на последнем месяце, вы смогли вывести 55% от вложенных средств. Ваш убыток будет составлять 45%.

Нужно быть готовым к развитию самого худшего сценария . Соответственно этот вариант не вариант (каламбур однако получился).

Вариант 2.

Расширим количество проектов для инвестирования. И чем их больше, тем лучше. Сколько нужно для оптимальной стратегии? Через чур большое количество отнимает слишком много времени. Оптимальным считаю 8-12. Остановимся на золотой середине — 10.

Вы распределяете свои средства в равной пропорции и вкладываете в каждый. Получается по 100 баксов. И опять рассмотрим худший вариант событий.

Вероятность скама всех проектов практически равна нулю и тем более одновременно. Возьмем самый мрачный вариант — скам одного из проектов каждые 4 месяца или закрытие 3-х проектов за год. Это потеря 30% от первоначального капитала. Однако другие 7 принесут вам прибыль в размере 5$ в месяц х 12 месяцев х 7 проектов = 420 долларов прибыли. В сумме это даст 700 + 420 = 1120 долларов или 12% годовых.

Негусто. Но…..мы же еще выводили прибыль с других проектов, пока они не закрылись. А это 15 + 30 + 45 = 90 баксов.

Итого: 1210 долларов или 21% годовых.

Как видите прибыль не дотягивает до планируемой в 1,5 — 2 раза.

Но есть и хорошая новость — это сложные проценты или реинвестирование капитала .

Прибыль в 5% в месяц с учетом реинвестирования за 1 год дает прибыль в размере почти 100%.

Так вот, если ежемесячно выводить прибыль и вкладывать ее в другие инструменты с той же доходностью, то мы получаем еще дополнительный доход с процентов. А это еще увеличит нашу конечную прибыль.

Не буду грузить вас расчетами, но конечная прибыль за 1 год с учетом реинвестирования составит 35,9%, и это с учетом закрытия 3 проектов и потери в них денег.

Опять же, для более реальной картины нужно уменьшить эту цифру процентов на 20-30%. В нее нужно заложить еще другие негативные факторы, которые мы в состоянии предвидеть и просчитать.

Итого: реальная прибыль составит 28 — 35%.

Если вы вкладываете деньги нужно исходить из самого пессимистичного варианта развития событий. И если он вас устраивает — то тогда инвестируйте средства. Распределяйте деньги по нескольким проектам, с чуть более высокой месячной доходностью, чем вы планировали и используйте правило сложных процентов и ваша прибыль будет соответствовать вашим ожиданиям. Нельзя надеется на высокие прибыли, просто потому, что у кого то так получилось. Возможно, а скорее всего так и будет, ваша прибыль будет намного выше, чем вы заложите в прогнозе. Как говорят: «Готовимся к худшему, надеемся на лучшее»

Доходы будущих периодов - это доходы, полученные в отчетном периоде, но относящиеся к будущим отчетным периодам.

Из этой статьи вы узнаете:

Что относится к доходам будущих периодов
Как организовать учет доходов будущих периодов
В каком порядке инвентаризировать подобные суммы

К доходам будущих периодов относятся, например, доходы от сдачи в аренду имущества, когда условиями договора предусмотрено, что арендная плата вносится за определенный срок вперед; абонементная плата; выручка за перевозки пассажиров по месячным и квартальным билетам; и т. п.

В данной статье мы расскажем про бухгалтерский учет доходов будущих периодов.

Каждый бухгалтер должен это знать!

На каком счете ведут учет доходов будущих периодов

Для информации о доходах будущих периодов предназначен счет 98 «». К счету, в зависимости от видов поступлений, согласно Инструкции к Плану счетов бухгалтерского учета могут быть открыты субсчета:

«Доходы, полученные в счет будущих периодов»;
«Безвозмездные поступления»;
«Предстоящие поступления задолженности по недостачам, выявленным за прошлые годы»;
«Разница между суммой, подлежащей взысканию с виновных лиц, и балансовой стоимостью по недостачам ценностей и др.».

Где отражают доходы будущих периодов в балансе

В форме бухгалтерского баланса под доходы будущих периодов отведена отдельная строка 1530 . Но относить туда надо лишь те поступления, которые прямо оговорены в нормативных документах.

Так, в состав доходов будущих периодов включают бюджетные средства, полученные на финансирование расходов. А также не использованные на конец отчетного периода остатки средств, учитываемые на счете 86 «Целевое финансирование». Аналогично учитывают суммы полученных грантов, технической помощи (содействия) и т. д.

Кроме того, в составе доходов будущих периодов компании-лизингодатели могут учитывать разницу между общей суммой лизинговых платежей и стоимостью лизингового имущества, которое числится на балансе лизингополучателя (п. 4 Указаний, утв. приказом Минфина России от 17 февраля 1997 г. № 15). Любые другие поступления отражают в составе текущих доходов либо кредиторской задолженности.

В общем случае показатели по строке 1530 "Доходы будущих периодов" на 31 декабря предыдущего года и на 31 декабря года, предшествующего предыдущему, переносятся из Бухгалтерского баланса за предыдущий год.

Проводки для начисления и списания доходов будущих периодов

Доходы будущих периодов отражают по кредиту счета 98 » в корреспонденции со счетами учета денежных средств или расчетов с дебиторами и кредиторами. А списывают суммы доходов по дебету счета 98 при наступлении отчетного периода, к которому эти доходы относятся, в корреспонденции со счетом учета доходов (счет 90 или 91 в зависимости от вида поступлений).

По субсчету «Безвозмездные поступления» в корреспонденции со счетами 08 «Вложения во внеоборотные активы» и другими отражается рыночная стоимость активов, полученных безвозмездно, а в корреспонденции со счетом 86 «Целевое финансирование» - сумма бюджетных средств, направленных коммерческой организацией на финансирование расходов. Учтенные суммы списываются в кредит счета 91 «Прочие доходы и расходы» по безвозмездно полученным основным средствам - по мере начисления амортизации, по иным безвозмездно полученным материальным ценностям - по мере списания на счета учета затрат на производство (расходов на продажу).

По кредиту субсчета «Предстоящие поступления задолженности по недостачам, выявленным за прошлые годы» в корреспонденции со счетом 94 «Недостачи и потери от порчи ценностей» отражают недостачи ценностей, выявленные за прошлые отчетные периоды (до отчетного года), признанные виновными лицами, или суммы, присужденные к взысканию по ним судом. Одновременно на эти суммы кредитуется счет 94 в корреспонденции со счетом 73 «Расчеты с персоналом по прочим операциям» субсчетом «Расчеты по возмещению материального ущерба». По мере погашения задолженности по недостачам кредитуется счет 73 «"Расчеты с персоналом по прочим операциям» в корреспонденции со счетами учета денежных средств. Одновременно поступившие суммы отражают по кредиту счета 91 субсчету «Прочие расходы» (прибыли прошлых лет, выявленные в отчетном году) и дебету счета 98 «Доходы будущих периодов».

По кредиту субсчета «Разница между суммой, подлежащей взысканию с виновных лиц, и стоимостью по недостачам ценностей» в корреспонденции со счетом 73 «Расчеты с персоналом по прочим операциям» субсчетом «Расчеты по возмещению материального ущерба» отражается разница между суммой, подлежащей взысканию с виновных лиц, и стоимостью по недостачам ценностей. По мере погашения задолженности, принятой на учет по счету 73 соответствующие суммы разницы списываются со счета 98 в кредит счета 91 субсчета «Прочие расходы».

Для вашего удобства корреспондирующие счета согласно Инструкции к Плану счетов бухгалтерского учета мы привели ниже.

По дебету	По кредите
68 Расчеты по налогам и сборам	08 Вложения во внеоборотные
90 Продажи
91 Прочие доходы и расходы	51 Расчетные счета
	52 Валютные счета
	55 Специальные счета в банках
	58 Финансовые вложения
	73 Расчеты с персоналом по прочим операциям
	76 Расчеты с разными дебиторами и кредиторами
	86 Целевое финансирование
	91 Прочие доходы и расходы
	94 Недостачи и потери от порчи ценностей

Например, как правило, по условиям договора аренды арендаторы вносят арендную палату вперед за целый квартал или даже полугодие. Платеж не может считаться в полной сумме доходом того отчетного периода, когда поступила оплата за аренду. Поступившие средства делятся на равные доли, и каждая доля признается в качестве дохода текущего отчетного периода ежемесячно. В этой ситуации сумма поступившего платежа первоначально приходуется на счет 98 ". При этом составляется бухгалтерская проводка:

ДЕБЕТ 51 Расчетные счета КРЕДИТ 98 Доходы будущих периодов.

Эта проводка составляется на всю сумму поступившего платежа; а затем ежемесячно в равной доле полученный доход будущих периодов списывается на доход текущего периода следующей записью в учете:

ДЕБЕТ 98 Доходы будущих периодов КРЕДИТ 91 Прочие доходы и расходы.

Аналогичная ситуация встречается при осуществлении расходов, когда расход осуществляется в одном периоде, но относится к нескольким отчетным периодам. Например, оплата автомобильной страховки осуществляется в одном отчетном периоде, а услуги по страхованию автомобиля получаем на протяжении всего срока действия страхового полиса.

Пример. Учет доходов будущих периодов в связи с договором аренды

ООО «Полет» 18 февраля 2015 года заключило договор аренды помещения с ООО «Успех» на срок 120 дней. Акт приема-передачи помещения подписан 1 марта 2015 года. В соответствии с условиями договора арендатор обязан перечислить арендную плату вперед на шесть месяцев.

28 февраля 2015 года на расчетный счет ООО «Полет поступили денежные средства 24 000 руб., в том числе НДС (20% - 4000 руб.).

В бухгалтерском учете ООО «Полет» сделаны следующие записи:

при поступлении оплаты

Дебет 51 Кредит 98-1

24 000 руб. - отражено поступление арендной платы;

Дебет 98-1 Кредит 68

4000,8 руб. (24 000 х 16,67%) - исчислен НДС с полученного аванса;

по окончании каждого месяца

Дебет 98-1 Кредит 90-1

4000 руб. (24 000 руб. : 6 мес.) - отражена арендная плата за месяц в составе доходов от реализации услуг;

Дебет 90-3 Кредит 68

666,67 руб. (4000 руб. х 20% : 120%) - исчислен НДС с суммы арендной платы за месяц;

Дебет 68 Кредит 98-1

666,8 руб. (4000 руб. х 16,67%) -восстановлен НДС в части суммы, относящейся к отчетному месяцу.

Пример. Учет доходов будущих периодов в связи с безвозмездным получением материалов

По договору дарения 10 января 2015 года ООО «Вектор» получило от учредителя сырье - сахарный песок в количестве 1 т, рыночная стоимость которого составила 12 000 руб. В январе в производство было списано 500 кг сахарного песка, в феврале и марте - по 250 кг.

В соответствии с п. 8 ПБУ 9/99 безвозмездно полученные активы отражают в бухучете в составе внереализационных доходов. Безвозмездно полученное имущество отражают в бухгалтерском учете по рыночной стоимости на дату оприходования, подтвержденной документально или экспертным путем.

При передаче сырья оформлен Акт приема-передачи от 10.01.2015. При поступлении сырья на склад ООО «Вектор» выписан приходный ордер от 10.01.2015.

В бухгалтерском учете сделана запись:

Дебет 10 Кредит 98-2

12 000 руб. - оприходование материалов по рыночной стоимости.

По мере использования указанного имущества в своей деятельности в отчетном периоде (при отпуске материально-производственных запасов (материалов) в производство) их стоимость признается внереализационными доходами в бухгалтерском учете.

В конце января 2015 года на основании отчетов материально-ответственных лиц определено количество списанного в производство сахарного песка.

В бухгалтерском учете списание материалов отражено следующим образом:

Дебет 20 Кредит 10

6000 руб. (12 руб./кг х 500 кг) - списано сырье в производство;

Дебет 98-2 Кредит 91-1

6000 руб. - списанное в производство безвозмездно полученное сырье признано внереализационным доходом отчетного периода.

Аналогичные проводки сделаны в феврале и марте 2015 года на сумму 3000 руб. (12 руб./кг х 250 кг).

По какой строке в балансе отражают доходы будущих периодов

В форме бухгалтерского баланса под доходы будущих периодов отведена отдельная строка 1530. Относить туда надо лишь те поступления, которые прямо оговорены в нормативных документах. Так, в состав доходов будущих периодов включают бюджетные средства, полученные на финансирование расходов. А также не использованные на конец отчетного периода остатки средств, учитываемые на счете 86 «Целевое финансирование». Аналогично учитывают суммы полученных грантов, технической помощи (содействия) и т. д. Кроме того, в составе доходов будущих периодов компании-лизингодатели могут учитывать разницу между общей суммой лизинговых платежей и стоимостью лизингового имущества, которое числится на балансе лизингополучателя (п. 4 Указаний, утв. приказом Минфина России от 17.02.97 № 15). Любые другие поступления отражают в составе текущих доходов либо кредиторской задолженности.

Как провести инвентаризацию доходов будущих периодов

Чтобы учет доходов будущих периодов был достоверным, проводят инвентаризацию соответствующих сумм. При инвентаризации нужно проверить, правильно ли отнесены доходы на соответствующие счета. И сверить, соответствуют ли суммы первичной документации, а также отражены ли они по правилам учетной политики компании.

Дисконтирование будущей прибыли

Дисконтирование будущей прибыли - метод сравнения альтернативных вариантов инвестирования, который позволяет оценить планируемую прибыль с учетом современной стоимости денежных средств.

По-английски: Discounting of future income

См. также: Методы оценки инвестиционных проектов Дисконтирование

"Дисконтирование будущей прибыли" в книгах

Расчет будущей валовой прибыли

Из книги Невесомое богатство. Определите стоимость вашей компании в экономике нематериальных активов автора Тиссен Рене

Расчет будущей валовой прибыли Теперь подсчитайте валовую прибыль от сферы компетенции «печатание и высекание» за эти годы на основе данных о валовой прибыли за выбранный год и ее ожидаемом росте за год, как при расчете потенциала (см. табл. П6).Таблица П9. Будущая валовая

2.3.4. Дисконтирование стоимости

Из книги Инвестиционные проекты: от моделирования до реализации автора Волков Алексей Сергеевич

2.3.4. Дисконтирование стоимости Дисконтирование – процесс приведения денежных поступлений от инвестиций к их текущей стоимости.Как дисконтировать стоимость?Настоящее (современное) значение стоимости определенной будущей суммы денег определяется с помощью

Тема 16. Формирование, распределение и использование банковской прибыли. Факторы влияния на величину прибыли

Из книги Банковское дело: шпаргалка автора Шевчук Денис Александрович

Тема 16. Формирование, распределение и использование банковской прибыли. Факторы влияния на величину прибыли Прибыль отражает чистый доход, созданный в сфере банковских услуг в процессе деятельности.Прибыль – превышение доходов от продажи услуг над затратами на их

Глава 2 Денежные потоки, дисконтирование и NPV

автора Герасименко Алексей

Глава 2 Денежные потоки, дисконтирование и NPV В этой главе мы с вами узнаем, как оценивать инвестиционные проекты. Мы с вами: рассмотрим понятие «денежный поток», а также узнаем, какие денежные потоки учитываются при оценке инвестиционных проектов; познакомимся с

Дисконтирование и NPV

Из книги Финансовый менеджмент – это просто [Базовый курс для руководителей и начинающих специалистов] автора Герасименко Алексей

Дисконтирование и NPV Поскольку первый возможный принцип оценки – по окупаемости – не учитывает важные моменты инвестирования, давайте подумаем с точки зрения логики, как еще можно было бы принять решение об инвестировании. Для этого давайте посмотрим на инвестиции с

38. Экономическое значение прибыли, виды прибыли

Из книги Бухгалтерский управленческий учет. Шпаргалки автора Зарицкий Александр Евгеньевич

38. Экономическое значение прибыли, виды прибыли Прибыль – один из основных финансовых показателей хозяйственной деятельности предприятия, используемых в управленческом учете. Как экономическая категория она характеризует финансовый результат предпринимательской

3. Дисконтирование и принятие инвестиционных решений

Из книги Микроэкономика: конспект лекций автора Тюрина Анна

3. Дисконтирование и принятие инвестиционных решений Процентная ставка является определяющим фактором не только на денежном рынке и рынке ценных бумаг, в частности облигаций, она играет большую роль и при принятии инвестиционных решений. Посредством этого инвестор

Трактовка прибыли, нормы прибыли, средних цен и т. д. у Рикардо

Из книги Том 26, ч.2 автора Энгельс Фридрих

Трактовка прибыли, нормы прибыли, средних цен и т. д. у

Образование общей нормы прибыли («средней прибыли», или «обычной прибыли»)

Из книги Том 26, ч.2 автора Энгельс Фридрих

Образование общей нормы прибыли («средней прибыли», или «обычной

[а) Заранее данная средняя норма прибыли как исходный пункт рикардовской теории прибыли]

Из книги Том 26, ч.2 автора Энгельс Фридрих

[а) Заранее данная средняя норма прибыли как исходный пункт рикардовской теории прибыли] Теоретические воззрения Рикардо здесь отнюдь не ясны.«Я уже заметил, что рыночная цена какого-нибудь товара может превысить его естественную, или необходимую, цену, потому что он

[в) Масси. Процент как часть прибыли. Объяснение высоты процента уровнем прибыли]

Из книги Том 26, ч.1 автора Энгельс Фридрих

[в) Масси. Процент как часть прибыли. Объяснение высоты процента уровнем прибыли] An Essay on the Governing Causes of the Natural Rate of Interest; wherein the Sentiments of Sir William Petty and Mr. Locke, on that Head, are considered. London, 1750.«Из приведенных выдержек видно следующее: господин Локк полагает, что естественный

Из книги Том 26, ч.3 автора Энгельс Фридрих

[б) Путаница у торренса в вопросе об определении стоимости трудом и в вопросе об источнике прибыли. Частичный возврат к А. Смиту и к концепции «Прибыли от отчуждения»] Как мы видели выше{26}, Мальтус использует это [открытое Давидом Рикардо противоречие между законом

[а) Смешение прибавочной стоимости и прибыли. Схоластика по вопросу о выравнивании нормы прибыли. Сведение единства противоположностей к их непосредственному тождеству]

Из книги Том 26, ч.3 автора Энгельс Фридрих

[а) Смешение прибавочной стоимости и прибыли. Схоластика по вопросу о выравнивании нормы прибыли. Сведение единства противоположностей к их непосредственному тождеству] Различие между прибавочной стоимостью и прибылью у учеников Рикардо также не отмечается, как и у

[а) Смешение нормы прибавочной стоимости с нормой прибыли. Элементы концепции «прибыли от отчуждения». Путаная концепция «авансированных прибылей» капиталистов]

Из книги Том 26, ч.3 автора Энгельс Фридрих

[а) Смешение нормы прибавочной стоимости с нормой прибыли. Элементы концепции «прибыли от отчуждения». Путаная концепция «авансированных прибылей» капиталистов] В цитированном выше сочиненьице, которое по сути дела содержит все оригинальные идеи г-на Джона