Комиссии форекс брокеров и их влияние на конечный результат торговли. Комиссии форекс-брокеров: как и за что платит трейдер

В торговле на финансовых рынках трейдеры постоянно сталкиваются с необходимостью платить за определенные услуги. Комиссия на Форекс – явление распространенное. Существует несколько типов сборов средств с трейдера. О них мы и поговорим в этой статье.

Итак, комиссия на Форекс включает в себя:
Спред (разница между ценами Бид и Аск);
Брокерские комиссии (за предоставление услуг трейдеру);
Свопы (банковские комиссии);
Реквоты (открытие сделок по котировкам, отличным от тех, по которым выставлялся ордер);
Комиссии за операции со счетом.

А теперь рассмотрим подробнее все виды платежей, которые делают трейдеры в процессе работы.

Спред

Как мы уже отмечали выше спред, это своего рода комиссия на Форекс. Трейдер открывает сделку с разницей между ценами Бид и Аск. Спреды есть у всех без исключения брокеров. Они делятся на фиксированные и нефиксированные.

Первые имеют определенное значение, которое не меняется. То есть, к примеру, спред между Бид и Аск валютной пары евро-доллар составляет 3 пункта. Соответственно, он не меняется на протяжении вашей торговли.

Такая комиссия на Форекс, как нефиксированный спред отличается тем, значение постоянно варьируется в зависимости от ситуации . Если фиксированное значение спреда – это искусственное изобретение брокеров, нефиксированный является проявлением рынка.

На самом деле, ни один брокер не может предоставить фиксированное значение спреда, не работая при этом в ущерб себе самому. Нефиксированный спред может варьироваться в диапазон от 0 до 50 пунктов . Причем в более спокойное время он стремится к нулю. В периоды выхода важной статистики, когда на рынке растет волатильность , комиссия на Форекс в виде спреда вырастает значительно.

Брокерские комиссии

Комиссия на Форекс взимается также за услуги компании . Действительно надежные брокеры, которые выводят позиции на рынок, берут деньги за свои услуги. В качестве рекламы, некоторые ДЦ кухонного типа заявляют, что у них нулевые комиссии за сделки на Форекс.

Но если вдуматься в суть таких заявлений, становится понятно, что брокер зарабатывает в этом случае на тех трейдерах, которые теряют деньги . А если это действительно так, значит компании выгодно, чтобы как можно больше ее клиентов теряло деньги. Ведь все это идет в карман брокеру.

Брокеры берут комиссии за сделки на Форекс чаще всего из спреда . То есть в каждую сделку они закладывают часть своей прибыли. Соответственно, таким компаниям выгодно, чтобы вы торговали и зарабатывали.

Форекс без спреда и комиссий – это мечта любого трейдера, но такое просто нереально. Только представьте, что вы пришли, к примеру, в парикмахерскую, а вас бесплатно подстригли. Но ведь есть же в чем-то подвох? Не может же быть так, чтобы услуги были оказаны бесплатно. То же самое касается и Форекса.

Брокер – это компания. У нее есть свой штат, которому нужно платить зарплату . Необходимо также оплачивать различные онлайн услуги. Из чьего кармана это делается, если брокер не берет комиссий? Ответ напрашивается сам собой. Форекс без комиссий для трейдера не сулит ничего хорошего.

Свопы

Комиссии за сделки на Форекс такие, как свопы взимаются при переносе позиции на следующие торговые сутки . Своп может быть как положительным, так и отрицательным. Поэтому иногда трейдеру выгодно удерживать сделки как можно дольше, а иногда рекомендуется не заниматься позиционным трейдингом, так как валютный своп может постепенно «съесть» весь профит.

Реквоты

Такие комиссии за сделки на Форекс, как реквоты являются скорее попыткой компании заработать на трейдере в условиях, когда он не может выполнить до конца обещанные им привилегии в виде фиксированного спреда .

Реквот у брокеров, предлагающих нефиксированный спред просто не бывает. В этом нет необходимости. С помощью таких проскальзываний брокер страхует свои риски и зарабатывает на трейдерах в период повышенной волатильности.

Если брокер заявляет, что у него фиксированный спред и нет проскальзываний, не верьте. Такого просто не может быть. Но если компания выполняет эти два пункта своих обещаний, значит в период выхода важной статистики случится обрыв связи или еще какие-то проблемы. Но сделку по очень выгодной для вас цене вам открыть просто не дадут!

Комиссии за вывод средств

У большинства брокеров предусмотрены комиссии за услуги по выводу средств . В принципе, без них тоже нельзя, потому что в противном случае, компании придется взять на себя эти расходы. И если брокер заявляет, что у него таких комиссий нет, значит он возьмет с вас деньги где-то еще.

Профессиональные трейдеры учитывают комиссии в своей работе. К примеру зная, каким будет своп, они принимают решение об открытии длинной или короткой позиции и времени , в течение которого сделка будет удерживаться.

Любой трейдер уплачивает определенные суммы в пользу своего брокера. Комиссия списывается за совершение каждой операции и обычно включает в себя величину спреда - разницу между ценами покупки и продажи торгуемого инструмента.

Основные виды комиссии -брокеров

Плата, взимаемая -брокером за услуги, делится на несколько видов:

• Фиксированный спред - определенное брокером значение, обычно 2-3 пункта для основных инструментов. Эта величина постоянная и не зависит от текущей ликвидности.
• Плавающий спред - его значение меняется в зависимости от состояния рынка. Такой вариант спреда позволяет сократить расходы - его величина ощутимо меньше фиксированного (от 0,2 пунктов). Проблема в том, что плавающий спред может расширяться в моменты недостатка ликвидности и при этом весьма значительно.
• Комиссия дополнительно к спреду - обычно применяется брокерами, предоставляющими услуги для торговли CFD на фьючерсные контракты, иногда взимается вместо спреда.
• Комиссия за совершение платежных операций - это плата за ввод и вывод средств с торгового счета. Однако сейчас многие -брокеры стараются сделать финансовые операции бесплатными для клиента.

Как на снимается комиссия

Обычно плата за услуги брокера списывается со счета в момент открытия сделки. Некоторые брокеры берут комиссию и в момент закрытия позиции, но сейчас это большая редкость.

Если комиссия заложена в спред, то трейдер не ощущает, как и когда она списывается. Просто разница между доступной ценой открытия и закрытия торгового ордера уже включает определенное количество пунктов, которые и являются платой за услуги брокера. Несмотря на то, что операции списания не отображаются в истории счета, понятно, что комиссия снимается каждый раз при открытии и закрытии сделки.

Существует ли без комиссии

Можно смело утверждать, что нет - чудес не бывает, и комиссия на валютном рынке есть, просто многие брокеры и дилинговые центры умело маскируют ее, закладывая в спред. Более того, отсутствие каких-либо комиссий со стороны -брокера, должно насторожить клиента. Понятно, что компании не выгодно работать бесплатно и возникает резонный вопрос касаемо интересов самого брокера. Обычно такие организации создаются исключительно с целью систематического отъема денег у клиентов различными способами.

Однако сэкономить на расходах все же можно, если открывать счет у ECN брокера. В этом случае трейдер получает реальный межбанковский спред без каких-либо надбавок и оплачивает небольшую комиссию брокеру за услуги доступа на рынок. Так работают настоящие -брокеры, которые действительно выводят все сделки на межбанковский рынок, а не играют против клиента.

Сегодня мы с вами поговорим про комиссии Форекс брокеров. Торговля на рынке наделена большим количеством преимуществ, главные среди которых заключаются в высокой потенциальной прибыли, а также в широкой доступности. Чтобы получать стабильный доход от торговли, нужно освоить базу финансового рынка, найти эффективную торговую стратегию, а также надежного брокера, который защищает интересы своих клиентов. Главная задача трейдера заключается в использовании колебаний цен в своих целях, то есть, покупать дешевле и продавать дороже.

Однако потенциальная прибыль при совершении одних и тех же операций у разных брокеров отличается. Дело в том, что каждый брокер берет разную стоимость за оказание своих услуг. Комиссия брокера обязательно должна учитываться спекулянтами, так как от нее напрямую зависит потенциальная прибыль.

На чем зарабатывают брокеры

Любой брокер за вывод сделок на валютный рынок получает определенное вознаграждение. При этом аппетиты у разных брокеров могут существенно отличаться.

Брокеры могут взимать с трейдеров дань тремя способами: с помощью спреда, свопа или комиссии. В этой связи, перед тем как начать сотрудничество с тем или иным брокером, нужно тщательно изучить предлагаемые им условия сотрудничества.

Хочу сразу отметить, что самые популярные брокеры, как правило, предлагают самые выгодные условия сотрудничества. Они с целью увеличения количества клиентов идут на сокращение комиссий. В этой связи новичкам, которые еще плохо разбираются в дилинговых центрах, я бы посоветовала выбирать самые популярные среди трейдеров компании.

Спред на рынке Форекс

При изучении торгового терминала вы можете заметить, что почти все брокеры предоставляют 2 цены: бид и аск для всех инструментов. Одна цена предназначается для покупок, а вторая – для продаж. Между этими двумя ценами всегда наблюдается разница, которая и называется спредом. Размер спреда и является официальным заработком брокера.

Чтобы понять, как брокер зарабатывает на спреде, предлагаю вам рассмотреть конкретный пример. Допустим, на паре евро/доллар цена Бид равняется 1,1, а цена Аск – 1,1002. В связи с тем, что на рынке всегда есть и покупатели и продавцы, брокер приобретает по цене 1,1 и продает по цене 1,1002, зарабатывая 2 пипса с каждого лота. Сразу же после заключения ордера трейдер получает убыток, так как брокер списывает сразу же со счета размер спреда.

Размер спреда отличается у разных брокеров и на разных активах, при этом иногда разница может быть существенной. Иногда именно этот показатель может стать решающим при выборе подходящего дилингового центра. Особенно важен этот показатель для тех трейдеров, которые предпочитают скальпинг, так как они открывают большое количество сделок с небольшим профитом. В этой связи, если один брокер берет за 1 ордер 1 пипс, а другой 3 пункта, такая разница окажет существенное влияние на конечный результат торговли.

Есть еще один важный момент, который часто не учитывается начинающими трейдерами, речь идет о спреде. Спред может быть как фиксированным, так и плавающим. Последний встречается на ECN-счетах с рыночным исполнением, а если сделки не выводятся на международный рынок, то тогда спред фиксированный. В момент публикации важных экономических новостей, когда наблюдается резкий рост волатильности, спред существенно увеличивается силами поставщиков ликвидности и маркет-мейкеров. Так как брокеры у них берут котировки, спред на ECN счетах тоже существенно увеличивается и может достичь размера в 50 пунктов.

В этой связи если открытие сделки размером в 1 лот приносит убыток в размере 20 долларов, то в момент расширения спреда убыток может достичь 500 долларов. В это же время брокеры с instant исполнением вообще не позволяют трейдерам открыть сделки, так как они согласно торговым условиями не имеют права увеличивать спред, но он уже увеличен маркет-мейкерами. В этой связи брокеры не разрешают трейдерам открывать сделки, пока спред не уменьшится до адекватных размеров.

Своп

Своп представляет собой еще одну разновидность комиссии брокера. Своп представляет собой комиссию за перенос сделок на следующий день. При этом, своп бывает как положительным, так и отрицательным, то есть, в первом случае счет трейдера увеличивается за перенос сделки, а во втором – уменьшается. Размер свопа определяется в зависимости от разницы процентных ставок между валютами в используемой паре.

Трейдеры, которые ведут торговлю на коротких тайм-фреймах, могут не обращать внимание на своп. Его стоит учитывать тем спекулянтам, которые предпочитают вести среднесрочные и долгосрочные торги.

Комиссия брокера за объем

Относительно недавно одним из самых популярных среди дилинговых центров способом получения дохода являлась комиссия за каждый проторгованный трейдером лот. Сегодня большая часть брокеров не используют этот метод заработка. По этой причине, если выбранный вами дилинговый центр требует от вас комиссию за объем, то вам следует воспользоваться услугами другого брокера.

Комиссию за объем можно считать оправданной лишь в том случае, когда выбранный вами дилинговый центр обеспечивает довольно низкое значение спреда даже в период оглашения важных новостных сообщений. Если для получения дохода вы применяете стратегию торговли по новостным сообщениям, то вам будет более выгодно оплачивать комиссию за объем, чем вести торги при высоком спреде.

Ориентируясь на информацию о существующих типах комиссии, которые дилинговые центры применяют для получения дохода, вам будет значительно проще выбрать брокера с подходящими для вас торговыми условиями. Выбор оптимальных торговых условий напрямую зависит от тактики открытия позиций, которые вы предполагаете применять для получения дохода. Кроме того, воспользовавшись информацией о существующих комиссиях, вы можете рассчитывать на потенциальную прибыль, которую вам может принести та или иная методика создания позиций.

Привет, неудержимые трейдеры! :-) Сегодня очень полезная статья! Обещал написать её в прошлой, поэтому берусь за дело. А вообще тема для этого поста зародилась в начале года, чем я занимался в то время, рассказывал. Вы будете в шоке! Форекс комиссия оказывает просто чудовищное влияние на результаты торговли! Наглядно смог для себя открыть это при тестировании, покажу и вам. Не обращали внимания на, думали, что он одинаковый у всех брокеров? После прочтения этого поста вы измените ваше мнение! Поехали!

Тестирование систем – полезная штука! Буду рассматривать на личном опыте, недавно тестировал свои системы в Excel и понял, как многие недооценивают комиссию брокеров (спрэд, своп ). При тестировании использовал построение графиков, очень показательно и наглядно.

Влияние форекс комиссии на примере трендовой системы

Для понимания сути вопроса расскажу немного о системе: стоп составляет в среднем 20 пп (4 знака), спрэд принимал в 2 пп. Риск в каждой сделке не превышал 1% (о грамотном подходе рассказывал в статье:), так как спрэд равен 1/10 стопа, значит, на комиссии в каждой сделке теряется 0,1%. Поэтому при каждой убыточной сделке теряется 1% по стопу и 0,1% комиссии. Профит составляет 5%, но комиссия также забирает 0,1%, поэтому чистый заработок в прибыльной сделке 4,9%. С этим, думаю, всё понятно. Результат в любой сделке уменьшается на 0,1%.

Изначально результаты меня порадовали, несмотря на большую просадку, получилась неплохая прибыль – 137% за один год! Тем более 2009 был совсем не трендовым. Но моя радость была преждевременна. Посмотрите, что получилось с этим графиком, если учесть комиссию в размере 0,1% от сделки:

Итоговый результат всего 33%! То есть комиссия съела 104% прибыли! Вы представляете?! В это мгновение я на минуту представил, как было бы хорошо торговать без спрэда и свопа… Но реальность никуда не деть. Вот такая коварная вещь, эта комиссия на форекс.

В этом случае можно было бы заработать 1316% всего за 4 года! Любой бизнес позавидует такому результату!

А вот что получается при спрэде всего 2 пп:

Итоговый результат 126%, вместо 1316%! Это наглядно показывает насколько важно учитывать комиссию при тестировании систем, и насколько важно с минимальными издержками! Просадка величиной 40-50% была несколько раз за это время, для реальной торговли такая система не подходит, поэтому я отказался от включения её в свой портфель.

Теперь посмотрим на этот вопрос с другой стороны. Представим систему, где стоп равен профиту, риск в сделке 1%. Прибыльные сделки 60%, соответственно 40% убыточные. Получается, что каждые 100 сделок в среднем 60 раз мы заработаем 1% и 40 раз мы потеряем 1%. Итоговый результат: 60-40=20% прибыли каждые 100 сделок. При спрэде (как в примере выше) мы теряем 0,1% в сделке. За 100 сделок мы потеряем 0,1%*100=10%. Если учесть своп, проскальзывание и возможные ошибки трейдера, проблемы с интернетом, то, скорее всего, торговля по этой системе будет убыточной.

Во многих книгах встречал мнение, что изначально существует вероятность 50 на 50 открыть прибыльную сделку (при равных стопах и профитах). Это на самом деле так. Нужно всего лишь немножко сместить вероятность в вашу сторону, чтобы заработать. То есть из 50 убыточных вариантов превратить 10 в прибыльные. Это вполне по силам любому. Но важно помнить, придётся сместить эту вероятность ещё сильнее, чтобы окупить издержки при торговле.

Для некоторых систем прибыльных «на бумаге» реальная торговля будет убыточной. Одним из способов для уменьшения влияния форекс комиссии на торговлю считаю работу на старших таймфреймах, например D1. При такой торговле величина стопов будет больше, а спрэд останется таким же. Как подобрать оптимальный период графика рассказывал в статье: .

Хочу обратить пристальное внимание любителей торговать экзотические валюты. Как правило, издержки на таких инструментах в разы выше. Лучше торговать EUR/USD, так как это самая популярная пара, то комиссии самые низкие. Прибыльная ТС на основных инструментах, вполне может стать убыточной на экзотических, будьте внимательны.

На этом буду заканчивать. Если у вас появились вопросы – не стесняйтесь, задавайте в комментариях, буду рад ответить!

Приглашаю подписаться на обновления сайта в форме ниже, так вы не пропустите интересные материалы. Или добавляйтесь в социальных сетях, где я анонсирую посты. Желаю вам самых низких комиссий на форекс! Пока!

P.S. Я со смеха умирал, когда смотрел этот мультик! :-)