Фондовая биржа или Форекс? Чем отличается фондовый рынок от Форекса

Для большинства начинающих трейдеров и тех, кто только задумывается о различных современных способах заработка в сети, представление о спекулятивной торговле ограничивается только валютным рынком (Forex). Сфера нашей деятельности (фондовый рынок) существенно отличается от форекс-торговли, поэтому в статье мы рассмотрим основные отличия этих двух способов заработка. Вам останется только взвесить все "ЗА" и "ПРОТИВ" и принять решение самостоятельно.

Почему форекс популярнее фондового рынка?

Основная причина заключается в том, что торговля на форекс гораздо прибыльнее торговли акциями, НО! прибыльнее она не для трейдера, а для брокера. Почему это так - мы разберемся в следующем абзаце, а пока советую просто задуматься о том, кому выгодны огромные рекламные бюджеты форекс-брокеров. Для справки - суммарная стоимость размещения баннеров только на одном популярном форекс-форуме для стран СНГ составляет $178 000 за месяц! Добавьте к этому расходы на наружную рекламу, прессу и рекламу по телевидению - и масштаб рекламных бюджетов форекс-брокеров станет примерно понятен. Естественно, что все эти средства форекс-кухням необходимо где-то зарабатывать, и для многих уже не секрет, что несут им эти средства сами трейдеры. Если посмотреть правде в глаза - торговля на форекс действительно выгодна, но выгодна она главным образом для дилинговых центров (ДЦ), а не для их клиентов!

Чем отличается фондовый брокер от форекс-кухни?

Главное отличие - в источнике доходов. Основной источник дохода брокера фондового рынка (в том числе и наш) - это комиссионные от торговых операций трейдеров. Мы размещаем сделки клиентов на реальном рынке (это легко проверить - все сделки видны в ленте любого другого брокера). Поэтому мы заинтересованы в том, чтобы трейдеры (наши клиенты) зарабатывали, а не теряли средства на рынке, и как результат - торговали долго и много, зарабатывая прибыль себе и нам.

В отличие от нас, большинство дилинговых центров (ДЦ) форекс сделки клиентов на реальный рынок не выводит. Если клиент в результате неправильных действий теряет средства (а это происходит в 95% случаев) - его потери становятся заработком ДЦ, если зарабатывает - его прибыли становятся для ДЦ убытком. Именно этим объясняется большое количество историй о проблемах с форекс-брокерами - никто из них не заинтересован в зарабатывающих клиентах, которым нужно платить деньги. Помните, что для подавляющего большинства ДЦ форекс источник прибыли - это депозиты клиентов. Именно поэтому они так интенсивно рекламируют свои услуги - им постоянно требуется приток новичков, не знакомых со всеми опасностями спекулятивной торговли.

Почему торговля акциями безопаснее форекс?

Вообще говоря, любая спекулятивная торговля несет в себе риск потери вложенных средств - это общеизвестный факт. Без риска не бывает прибыли, и это тоже всем хорошо известно. Но по целому ряду причин торговля акциями на фондовом рынке значительно безопаснее широко разрекламированной дилинговыми центрами торговли на форекс.

Причина 1. Брокер не заинтересован в потерях трейдера

Об этом мы уже говорили выше. Трейдер торгует на фондовом рынке не против брокера, а против других трейдеров, поэтому брокер заинтересован в том, чтобы клиент торговал как можно больше и дольше.

Причина 2. Грамотное управление рисками

Несоблюдение правил риск-менеджмента и торговой дисциплины - причина 90% потерь на рынке. Когда вы торгуете акциями, соблюдение этих правил контролируется сразу на нескольких уровнях. Во-первых - это компьютерный алгоритм в торговой системе, который контролирует ваши потери в моменте и не даст потерять за один торговый день больше заранее определенной суммы (для новичков это обычно 15-20 долларов в день). Если ваши потери превысят эту сумму, программа автоматически закроет все вашши позиции и заблокирует торговлю на текущий день, чтобы дать вам возможность понаблюдать за рынком и понять, что именно вы делаете не так. Во-вторых за вашей торговлей следит специальный сотрудник (риск-менеджер) - обычно это опытный трейдер, который управляет вашими торговыми параметрами (допустимый объем и количество позиций, лимиты потерь, покупательная способность и т.п.) и всегда готов проконсультировать по вопросам риск-менеджмента.

Причина 3. Низкое кредитное плечо

Основная рекламная "фишка" ДЦ форекс - это огромные кредитные плечи (сейчас на рынке доступны предложения от ДЦ до 1:1000), умножающие ваш торговый капитал. Но любое грамотное исследование торговой системы неизбежно продемонстрирует вам, что торговля с таким огромным плечом - это прямая дорога к потере вложенных трейдером средств. ДЦ это выгодно - предоставляя трейдеру огромное плечо, они заманивают его перспективой гигантских прибылей с минимальными вложениями, но на практике любая ошибка трейдера приводит к тому, что его депозит переходит в графу "прибыли" дилингового центра.

На фондовой бирже такие кредитные плечи - нонсенс. Поскольку все сделки трейдеров выводятся на реальный рынок, в первую очередь своим капиталом рискует брокер (именно через него трейдеры совершают свои сделки). И ни один брокер не станет нарушать биржевые правила, согласно которым легальная торговля возможна с плечом не более 1:50. Несмотря на то, что такое плечо кажется новичкам очень маленьким, на практике оно вполне позволяет зарабатывать, рискуя значительно меньше (о том, почему это так, мы поговорим чуть ниже).

Почему на фондовом рынке проще заработать?

Многие трейдеры начинают свою торговую карьеру на форекс, но потом (обычно - после 1-2 потерянных депозитов) либо разочаровываются и бросают это занятие, либо переходят на фондовый рынок. Тому есть несколько причин, и ниже мы их разберем.

Причина 1. Огромное количество инструментов

Большинству форекс-трейдеров доступно всего лишь около двух десятков торговых инструментов (валютных пар), причем многие из них сильно коррелируют друг с другом (то есть двигаются практически одновременно). Реально независимых торговых инструментов всего несколько штук. Для сравнения - на фондовом рынке торгуется несколько тысяч различных акций и ETF (биржевых фондов), причем движения большинства из них, хотя и коррелируют с общим направлением рынка, тем не менее остаются глубоко индивидуальными - трейдеру остается лишь выбрать те из них, которые позволят ему заработать деньги.

Причина 2. Более предсказуемые движения новостных и отчетных акций

Валютный рынок непредсказуем. На движения валютных пар влияет множество факторов, среди которых - действия крупных игроков, автоматическая торговля роботами (которые прекрасно умеют отбирать деньги у рядовых трейдеров), внешнеполитические события, и т.п. В отличие от валют, акции компаний часто двигаются более предсказуемо - например, на публикации квартальной отчетности или выходе новостей по той или иной компании, когда множество игроков одновременно покупает или продает большие пакеты акций. Опытный трейдер может заранее предсказать такое движение и заработать на нем.

Причина 3. Меньшая активность торговых роботов

Не секрет, что более половины торговых операций на бирже совершается роботами. Но роботы в большинстве своем ориентированы на торговлю на спокойном рынке - при выходе новостей или других важных событиях алгоритмы обычно отключаются, потому что не рассчитаны на работу в этих условиях. На фондовой бирже практически ежедневно можно найти акции, в которых выходят новости - и именно эти акции привлекательны для торговли, поскольку ими торгуют люди, а не роботы, и поскольку они делают сильные движения (иногда - по 20-30% своей стоимости за несколько часов).

Почему для трейдера акции прибыльнее валют?

Давайте рассмотрим простой пример - двух трейдеров, которые торгуют с капиталом в $1000. Предположим, что один из них торгует на фондовом рынке и располагает покупательной способностью в $30000 (кредитное плечо 1:30, стандартное значение для наших клиентов). На эту сумму он может купить 1000 акций стоимостью $30 каждая. Если на новости или отчете эта акция изменит свою стоимость на $0.50 центов (а это достаточно скромное движение - большинство бумаг этого ценового диапазона на новости или отчете могут пройти и $1-$2, а то и больше), заработок трейдера составит $500 ($0.5 * 1000). При этом его риск будет в районе $50 (5% депозита) и будет ограничен торговой платформой и риск-менеджером. Теперь посмотрим на аналогичную ситуацию с точки зрения форекс-трейдера. При гигантском плече 1:500 его "виртуальный" торговый капитал с депозитом $1000 составит $500000, то есть 5 стандартных лотов. Если стоп находится на расстоянии 10 пунктов от точки входа, то при аналогичном риске (5% депозита) максимальный допустимый размер лота для этого трейдера будет равен 0.5 (цена пункта - $5). Для того, чтобы трейдеру заработать $500, пара EURUSD должна будет сделать движение в 100 пунктов. А теперь посмотрите на график этой пары и сами убедитесь в том, насколько редки такие движения.

Вывод простой - торговля акциями на фондовом рынке дает трейдеру больше возможностей заработать с меньшим риском, и является более профессиональной по сравнению с форекс.

Многие не понимают в чем отличие, и при появлении желания вложить деньги направляются не туда, куда следовало бы. Однажды я рассказывал другу о том, что занимаюсь инвестициями в ценные бумаги, он слушал меня минут 10, кивал головой, а потом заявил – да, на форексе крутятся бабки конечно. Я подумал, а при чем тут форекс, ты меня слушал вообще?! Но решил промолчать, объяснять человеку, в чем разница можно до утра, а мне не хотелось. Скажу сразу, что имею опыт работы и с форексом и с фондовым рынком. Остановился на последнем, открыл брокерский счет и занимаюсь покупкой акций и облигаций. Сейчас расскажу в чем отличие исходя из моего опыта.

Первое отличие форекс от фондового рынка

Форекс это валютный рынок, на нем торгуются именно валюты. На фондовом рынке торгуются ценные бумаги. Но особенность кроется в том, что на фондовом рынке вы можете просто купить ценную бумагу, то есть актив и держать его. На форексе, если объяснить совсем просто, вы ничего не покупаете, вы делаете ставку на то, что одна валюта будет сильнее другой. Если ещё проще, то это по большому счету то же самое казино или букмекер. Сама по себе фраза инвестиция здесь неуместна. Я сделал для себя вывод, что инвестировать в форекс нельзя, тут можно играть на изменении цены в валютных парах.

Второе отличие форекс от фондового рынка

Покупая ценные бумаги, вы становитесь владельцем актива, физического товара. На форекс вы просто делаете ставку. Да, можно говорить, что вы покупаете одну валюту за другую, рассуждать на этот счет. Но по факту вкладывая деньги в форекс брокера вам ничего не принадлежит. Угадаете направление движения цены, заработаете. Не угадаете, потеряете. На фондовом рынке кроме изменения стоимости актива присутствуют дивиденды. Здесь часто покупают акции, рассчитывая на то, что цена не изменится, цель – дивиденды. На форексе ничего подобного нет.

Третье отличие форекс от фондового рынка

Цена облигации примерно 1 000 рублей. Акции продаются лотами, один лот может состоять из 10, 100, даже 1000 акций. Но обычно лот стоит от пары тысяч до пары десятков тысяч рублей. Открывать брокерский счет менее 30 000 не разумно, но тем не менее здесь можно на минимальную сумму приобрести активы и получать с них дивиденды, которые можно использовать для покупки новых активов и таким образом наращивать капитал. Другими словами человек может открыть счет, пополнить его на 30 000,купить на все деньги акции и не заходить на счет хоть целый год.

На форексе нужен постоянный контроль. Одна новость в течение дня может изменить всё и валюта может ослабнуть. Кто-то скажет, что акция тоже может потерять в цене, но здесь есть секрет. Вы купили акцию за 10 000 рублей, допустим, она подешевела на 30%, тогда ваш актив будет стоить 7 000. Если это акция перспективной компании, то через год, или два, да хоть пять, цена все равно вернется на свое место, к тому же дивиденды за все это время могут покрыть убытки. На форексе вы не владеете никаким активом, дивиденды отсутствуют. Вы зарабатываете за каждый шаг цены. Делаете ставку на рост, значит, при движении графика вверх за каждый пункт получаете прибыль. Движение графика вниз отнимает у вас деньги. Представим, что один шаг цены стоит 1 цент. На вашем счете 1000 центов. Тысяча пунктов против вашей ставки и вы банкрот. На фондовом рынке вы можете стать банкротом, только если компания, акции которой вы приобрели, прекратила своё существование. Вы верите, что сбербанк закроется? Газпром, аэрофлот. На фондовом рынке вы можете купить плохие ценные бумаги, и ваши 100 000 могут превратиться в 70 000. И то за счет дивидендов убытки окупятся. На форексе достаточно один раз сделать неправильную ставку, как ваши 100 000 превратятся в 0.

Четвертое отличие форекс от фондового рынка

Что так привлекает обитателей интернета на форекс? Истории о легких и быстрых деньгах. На форекс можно пополниться всего на 1 000 рублей, центовые счета позволяют начать торговать даже с такой суммы. На фондовый рынок лично я не вижу смысла заходить с суммой меньше 30 000. Но задумывались ли вы, откуда берутся крупные прибыли с вложенной тысячи и почему так нельзя на фондовой бирже? Тайна кроется в кредитном плече. На фондовом рынке он максимум 1:5. Зайдите на сайт любого форекс брокера, при открытии счета увидите значение кредитного плеча, оно всегда выше чем 1:200. Бывает даже 1:1000. Это значит, что имея 1 000 на балансе, вы можете совершить сделку, например, на 100 000. Это значит, что шаг цены может достигать 100 рублей. Представьте, вы сделали ставку на рост пары евро/доллар, цена сделала 10 шагов в нужном направлении и вы заработали тысячу рублей. За 5 минут можно получить прибыль 100% от депозита. Впечатляет?

Это здорово. Но теперь представьте, что вы ошиблись в своем прогнозе и цена пошла в противоположном направлении. Сделала 10 шагов и ваш баланс превратился в дырку от бублика. Я изучил около сотни памм счетов и заметил одну закономерность. Те, кто использовал высокое кредитное плечо, очень быстро зарабатывали огромные прибыли, но затем первая же серьезная ошибка при прогнозировании привела к полной потере. Те, кто кредитное плечо выбирал маленькое, зарабатывали максимум 1-2 процента в месяц. Это при том, что необходимо ежедневно совершать сделки, постоянно контролировать и проверять счет, ставить стоп лоссы, тейк профиты. На фоновом рынке для получения такой же доходности достаточно купить нормальные акции и заходить раз в год, чтобы на полученные дивиденды докупить активов.

Пятое отличие форекс от фондового рынка

Уорен Баффет много лет назад купил акции кока-колы и с тех пор они ежегодно дорожают. Акции гугл уже много лет только увеличивают стоимость. Таких примеров сотни. Акция может расти в цене бесконечно. В один год подорожает на 60%,как сбербанк за прошлый год, другой год окажется убыточным на 15%, третий принесет доход в 50%. Но, в общем, цена может увеличиваться постоянно. Плюс дивиденды.

На форекс валютная пара не может двигаться в одном направлении. Если посмотреть историю, то цена ходит в одном диапазоне. Другими словами цена стоит на месте. Делает 1000 шагов в одну сторону, затем 500 в другую, ещё 200 вверх, затем 700 вниз. А это значит, что даже если вы угадаете направление, заработаете много денег, но сделку не закроете, то через какое-то время ваша прибыль растает. Вошли в сделку по цене 1,2000 при достижении 1,5000 на вашем счете прибыль. Не закрыли сделку и через какое-то время пара скорее всего снова придет к цене 1,2000. Ваша прибыль ровна 0. И за все это время вы не получили никаких дивидендов, только заплатили комиссии.

Итог

Форекс не может считаться инвестицией. Вы не покупаете никакого актива, вы не получаете дивидендов, вам постоянно нужно контролировать и совершать сделки. Чтобы играть на форекс нужно либо иметь очень большой депозит, либо пользоваться кредитными плечами. Те, у кого есть большие деньги, идут на фондовый рынок и через брокерский счет покупают ценные бумаги. Остальные пытаются вложить тысячу и таким образом изменить свою жизнь к лучшему. Когда они угадывают направление цены, то действительно получают высокую прибыль, но затем допускают ошибку и теряют деньги. В попытках отыграться они снова пополняют счет на пару тысяч и начинается игра. Они даже не подозревают, что весь секрет в кредитном плече, выиграть в таких условиях невозможно! Мой вам совет – накопите уже 30 000 и открывайте брокерский счет , прекращайте играть в игры.

Большинство участников валютного рынка скорее всего не знает, чем на самом деле отличается Форекс от фондового рынка. Многие уверено скажут, что на Форекс торгуют валютой, а на фондовых рынках — сырьем и акциями различных компаний, и будут правы, но лишь отчасти. Тип товаров и финансовых инструментов, доступные трейдеру или инвестору, — это следствие фундаментального устройства торговой площадки. Давайте выясним, когда и для чего были организованны фондовые рынки и рынок Форекс.

Появление фондовых рынков

История возникновения биржи берет свое начало в Европе в эпоху Возрождения. Открытие Нового Света, развитие банковского дела, создание крупных торговых предприятий, ведущих свои дела по всему миру, привели к созданию принципиально новой торговой площадки — биржи. Отличие биржи (c нем. вörse — кошелек) от обычной торговой ярмарки в том, что кроме продуктов питания, сырья и изделий на новой площадке можно было купить и продать товар, находящийся за сотни миль от места проведения торгов. На бирже появилась новая возможность — предприниматели, открывающие новое дело, могли найти на бирже заинтересованных инвесторов. Так появилась торговля ценными бумагами.

В конце 19-го века получила распространение акционерная форма собственности и акции предприятий стали самым волатильным инструментом на фондовых рынках. В конце 20-го, начале 21-го века, благодаря развитию информационных технологий появилась внебиржевая торговля.

Появление рынка Форекс

Появлению рынка форекс мы обязаны череде событий, произошедших с 1971 по 1978 год. В августе 1971 года правительство США отменяет привязку к золотому стандарту , чем разрушает сложившуюся после второй мировой войны Бреттон-Вудскую систему, по которой обеспечением доллара являлось золото, а остальные валюты привязывались к доллару. Также в Бреттон-Вудской системе присутствовало ограничение на изменение курса национальной валюты Центробанками не более чем на 1%. Это ограничение лишало экономические власти стран-подписантов возможности корректировать курс в зависимости от ситуации на рынке.

Новая, Ямайская валютная система, возникшая в том же 1971 году, предполагала возможность более динамичного изменения курса национальной валюты. В 1976 году проходит первый саммит «Большой семерки», на котором политики и экономисты ведущих западных стран определили конфигурацию новой валютной системы и разработали необходимые поправки в устав МВФ. Ямайская валютная система окончательно формируется в 1978 году, после того как МВФ разрешает метод формирование курса валюты, исходя из текущей цены на рынке, без привязки к золоту или доллару.

Курс золота и курсы всех валют перешли в свободное плавание и стали постоянно меняться. Крупные корпорации, ведущие бизнес по всему миру, были вынуждены совершать сделки купли и продажи валюты по рыночному, незафиксированому курсу, что часто приводило к незапланированным финансовым потерям. Выходом из сложившейся ситуации стали операции хеджирования (англ. hedge — страховка), в ходе которых компании открывали позицию на покупку или продажу той или иной валюты, страхуя себя от изменения цены в будущем.

Рынок Форекс в том виде, в котором мы его знаем, стал возможен благодаря развитию IT-технологий и всеобщей компьютеризации. В начале 2000-х появились многочисленные Форекс брокеры, предлагавшие зарабатывать на рынке всем желающим. Появление на валютном рынке большого количества новых игроков абсолютно никак не отразилось на нем, так как львиная доля всех валютных операций, как и раньше, приходилась на крупные компании, фонды и банки.

Отличия Форекс от фондового рынка

1. Форекс и фондовые рынки создавались для фундаментально разных задач: Форекс — для оперативной покупки или продажи валюты, фондовая биржа — для привлечения компаниями капитала.

2. Ключевое отличие форекс от фондового рынка — в устройстве торговой площадки. Во втором случае есть привязка к юридическому лицу (биржа — это обычная компания). В случае с Форекс, единой централизированной торговой площадки не существует, вместо нее есть большая электронная сеть участников продающих и покупающих друг у друга валюту на бежбанковском рынке. Частному лицу, в любом случае, необходим посредник — брокер — который предоставляет ему доступ к межбанковской ликвидности.

3. Разница в устройстве торговой площадки ведет к различиям во времени, в течении которого рынок активен и на нем можно проводить операции. более продолжительное, в отличие от фондовых рынков: он доступен 24 часа, 5 дней в неделю.

4. Выход на Форекс значительно проще и дешевле, чем на большинство бирж. Для того, чтобы на валютном рынке, нужно 10 минут времени. Многие брокеры не имеют ограничений по размеру первоначального депозита, что во многом связано с тем, что на Форекс предоставляются большие кредитные плечи и неполные торговые лоты. Для сравнения, для начала торговли на бирже NYSE, вам нужно иметь начальный депозит около $10 тыс., а также потребуется значительное время, чтобы подписать все необходимые документы.

5. Фондовая биржа выступает налоговым агентом трейдера, а на форекс вопрос с налогами в России пока приходится решать самостоятельно.

6. Так как Форекс не имеет единого центра, то не существует полных и окончательных данных об объемах торгов, открытом интересе, количестве заявок на покупку и продажу и т.д. Фондовый рынок такие данные предоставляет, и в связи с этим, есть большое количество торговых систем использующие их.

7. Различается количество доступных финансовых инструментов: большинство форекс брокеров дают возможность торговать всеми возможными основными валютными парами и кросс-курсами, часто предлагаются дополнительные инструменты — золото, нефть, фондовые индексы, CFD на акции. На фондовом рынке есть возможность торговать самими акциями и их производными — фьючерсами, валютой, сырьем, облигациями. Набор инструментов, ликвидность и возможность зарабатывать на изменении динамики инструментов полностью зависит от того, на какой именно бирже вы торгуете.

8. Форекс предоставляет абсолютную ликвидность (возможность в любой момент купить или продать любой объем валюты), чем могут похвастаться далеко не все биржи в мире. На фондовом рынке трейдеру всегда нужна вторая сторона сделки — участник рынка, который купит у вас актив в том объеме, который вы намерены продать (или продаст вам в том объем, который вы намерены купить). Малая ликвидность сильно мешает активной прибыльной торговле, особенно для большого капитала. Абсолютная ликвидность Форекс дает возможным масштабировать любой торговый алгоритм, что стало главной причиной появления памм счетов.

Во втором уроке института форекс разберем вопрос, который касается отличия форекс от фондового рынка . Рассмотрим две крупнейшие фондовые биржи: NASDAQ и Нью-Йоркская. В настоящее время на NASDAQ проводится торговля по примерно четырем тысячам акциям, а на Нью-Йоркской фондовой бирже торгуются около пяти тысяч акций. Трейдеру необходимо выбрать акции, которыми он будет торговать. Для прибыльной торговли на фондовом рынке потребуется много времени на изучение акций.

Отличие фондового рынка от форекс

У различных торговля на рынке форекс происходит десятками валют. Однако многие трейдеры для торговых операций применяют только четыре основные валюты. Конечно, сделать движения по четырем валютам намного проще, чем отслеживать информацию по тысячам акций. Это преимущество является основным у валютного рынка по сравнению с фондовым рынком. Рассмотрим еще несколько различий.

Отличие фондового рынка в ограничении коротких продаж

Форекс отличается от фондового рынка отсутствием ограничений на короткие продажи. Торговые условия у трейдеров на валютном рынке, которые ведут торговлю в короткую и длинную совершенно одинаковы. Это достигается тем, что на форекс ведется торговля валютными парами, когда происходит продажа одной валюты, сразу же покупается другая валюта. За счет этого на бирже не происходит структурного дисбаланса. В результате трейдер на валютной бирже может заработать на росте валюты и на ее падении.

Отличие в исполнении рыночных приказов на форекс

Когда форекс находится в нормальном состоянии, тогда торговые приказы трейдера мгновенно выполняются брокером. В таком случае цена открытия позиции будет равна цене, которую трейдер увидел на экране монитора при заключении сделки. Трейдер ведет торговлю по текущим ценам на валюту в режиме реального времени, которую предоставляет брокер. Однако гарантировать такой сервис брокер может только в случае нормального состояния рынка. В случаях выхода важной новости или во время валютной интервенции, проводимой определенным центральным банком, валютный рынок некоторое время станет резко изменяться. В это время происходит задержка выполнения торговых приказов. Стоит отметить, что данные ситуации на форекс рынке возникают не часто.

Разница в режиме торговли валютного рынка

Режим торговли на форекс отличается от графика работы фондовых бирж. Открывшись в понедельник утром и закрывшись ночью в пятницу, рынок форекс работает без перерывов. В тоже время у фондовых рынков работа происходит только в определенные часы. Это время у всех фондовых бирж различное. Каждый день с понедельника по пятницу фондовые биржи открывают торги утром по местному времени и закрывают на ночь. Трейдеры на рынке форекс обслуживаются брокерами круглые сутки. Это позволяет трейдерам вести торговлю валютами на бирже в любое удобное время. Это дает возможность организовать индивидуальный график торговли.

Комиссионные затраты и спред на различных рынках

Брокерские компании до такой степени хотят привлечь клиентов, что даже отказываются от сбора комиссионных затрат и других допсборов при заключении сделок по телефону или в режиме онлайн. В отличие от фондового рынка, у форекс торговые затраты намного ниже, не смотря на отличный торговый сервис. Прибыль брокерских компаний состоит в основном из спреда, разницы между ценой покупки и продажи валюты.

Отсутствие посредников на форекс рынке

Трейдерам дают множество преимуществ централизованные биржевые площадки, но наличие на них посредников, является главным недостатком таких бирж. Посредники взимают дополнительную плату за биржевые сборы и комиссии. В таком случае сделка, заключенная на фондовом рынке, обойдется трейдеру дороже. Форекс , в отличие от фондового рынка , является децентрализованным, поэтому дилерам необходимо всегда конкурировать друг с другом, чтобы предоставить трейдеру более выгодную цену. Конкуренция настолько сильная, что трейдер может даже не беспокоиться о том, что получит наиболее выгодную цену. Из-за этого считается, что на форекс начинающие трейдеры и профессионалы пользуются лучшим сервисом, который оплачивается меньшими деньгами.

Механика торговли на Форексе и на фондовом рынке в целом сходна. Цены определяются на основе спроса-предложения, текущая цена видна в стакане заявок, виды сделок (короткая продажа, длинная, «тейк-профит», «стоп-лосс») – все это очень похоже. Но на этом сходства заканчиваются.

Источник: pexels

Одно из важных отличий – на фондовом рынке гораздо больше доступных активов для торговли. Одних только акций на американском рынке больше тысячи, на Московской бирже – больше ста. А ведь помимо акций есть еще тысячи доступных облигаций.

В свою очередь, торговля на Форекс строится вокруг основных валютных пар – EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD, USD/RUB и так далее. Таких пар гораздо меньше, чем доступных ценных бумаг.

А какие концептуальные различия между ними?

Давайте поговорим о концептуальных различиях между Форексом и фондовым рынком. Форекс-торговля изначально позиционируется как спекуляция валютными парами: вы покупаете одну валюту и продаете другую. Основная торговля осуществляется внутри дня, а Форекс-брокер будет взымать с вам комиссию за перенос позиции на следующий день. То есть акцент ставится на торговле, а не на владении.

На фондовой бирже торговля внутри дня тоже возможна. Но, например, американский брокер InteractiveBrokers требует для внутридневной торговли (intraday trading) депозит как минимум $25 000. Однако у российских брокеров таких ограничений чаще всего нет. Правда, комиссия за сделки может «съесть» всю привлекательность подобных спекуляций.

Ценные бумаги, которые вы приобретете на фондовой бирже, будут принадлежать только вам. Вы можете держать их так долго, как только захотите. Они будут храниться в специальном месте – депозитарии. Вы даже можете перевести их от одного брокера к другому. Можно сказать следующим образом: ваши бумаги – это ваша собственность . И это главное отличие Форекс от фондового рынка.

Допустим, вы купили акции «Сбербанка» или «Газпрома», а через неделю они упали на 10%. Неприятно, но это не катастрофа. Ведь вы по-прежнему являетесь владельцем акций. А, значит, обладаете всеми преимуществами владельца: можете участвовать в собраниях акционеров и получать дивиденды.

Многие компании выплачивают регулярные дивиденды . Периодичность выплат – от одного-двух до четырех раз в год. Например, «Лукойл» платит 2 раза в год , «Сбербанк» 1 раз .

Если вам не нравятся акции, то можно покупать облигации. Облигации – это долговая бумага , по которой вам будут выплачивать регулярные проценты (купоны), а в конце срока обращения выкупят полную стоимость. Это самый распространенный вид облигаций, но помимо него есть много других: бескупонные, с плавающим купоном, с номиналом, индексируемым на размер инфляции. Выбор просто огромен. Причем это официальные долговые бумаги, исполнение обязательств по которым гарантирует компания или даже государство.

Например, ОФЗ – это облигации российского государства, выпущенные Министерством финансов. Их покупают как российские компании и инвесторы (к примеру, «Сбербанк» в каждом годовом отчете рассказывает о том, сколько государственных ценных бумаг у него на счету), так и зарубежные фонды.

При этом вам не нужно будет каждый день судорожно следить за графиками и пытаться угадать с расстановкой «стоп-лоссов» и риском попасть под «маржин-колл».

Где держат деньги самые богатые люди?

Можно сказать, что фондовый рынок – это место, где крутятся основные мировые финансы. Капитализация американской Apple превысила $900 миллиардов и приближается к $1 триллиону. Богатейшие люди мира – Джефф Безос, Билл Гейтс и Уоррен Баффет стали самыми богатыми людьми именно благодаря фондовому рынку. Основное состояние богатейших россиян тоже содержится в фондовом рынке. У Сергей Галицкого в акциях «Магнит», у Олега Тинькова в акциях «TCS Group» (Тинькофф Банк), у Владимира Потанина – в «Норильском Никеле».

Основное состояние Сергея Галицкого сосредоточено в акциях Магнита